В четверг торги на валютном рынке открылись ростом доллара США и евро. В течение дня российский рубль отыгрывал потери на фоне роста нефтяных котировок. При росте цен на нефть марки Brent до $31,16 курс доллара снизился на 0,82%, до 76,05 руб., евро – на 0,94%, до 82,61 руб.
На пятницу тенденция к ослаблению рубля сохраняется, день для него будет непростым. По состоянию рынка на 9:00 мcк Brent стоит $30,53. Японский Nikkei 225 и китайский Shanghai Composite торгуются в отрицательной зоне. Уже можно точно сказать, что торговая сессия на Московской бирже откроется ростом доллара и евро. Примерные уровни открытия: 76,35 руб./долл. и 83,11 руб./евро.
В понедельник в США празднуется День Мартина Лютера Кинга. Перед длительным уикендом американские фондовые индексы могут серьезно просесть, соответственно, евро укрепится к доллару и российской валюте (к рублю – до 83,85). А на фоне снижения цен на нефть рубль также ослабится к доллару. Падение американских индексов я связываю с праздниками. Участники рынка сегодня будут отыгрывать возможное снижение китайских индексов в понедельник, когда в США биржи будут закрыты.
Сегодня перед открытием российских площадок складывается неблагоприятный внешний фон. Так, котировки нефти Brent по итогам вчерашнего прибавили 2,6%, однако сегодня на азиатской сессии цены на нефть вновь снижаются на 1%, что отражает неустойчивость вчерашнего подъема. Пятничная статистика из Китая зафиксировала снижение объемов выданных займов в декабре на 15% по сравнению с ноябрем 2015 года, банковское кредитование в декабре 2015 года выросло на 14,3%, по сравнению с декабрем 2014 года (ожидался рост на 14,8%). Японский Nikkei снижается на 0,62%, китайский Shanghai Composite в минусе на 2,4%.
Мировые площадки завершили вчерашнюю торговую сессию разнонаправленно. Американские рынки выросли в среднем на 1,6%, европейские площадки же напротив потеряли в среднем 1,4%, чему способствовала выросшая нервозность на фоне скандала с французскими автопроизводителями. Американские акции, несмотря на слабые данные по занятости, смогли по итогам четверга выйти в неплохой плюс на фоне восстановления нефтяных котировок и заявлений главы ФРБ Сент-Луиса Джеймса Булларда, который сообщил, что ФРС не думает о повышении процентной ставки на январском заседании. Однако, скорее всего, вчерашняя динамика лишь коррекция после мощного «медвежьего» тренда.
Отечественная валюта продолжила укрепляться на торгах в четверг, прибавив 0,8% по итогам дня, до 76,05 руб./долл. Рубль демонстрирует высокую устойчивость к снижению нефтяных цен, которые снизились на 16,5% с конца 2015 года, при том что рубль потерял 4,7%. Данное расхождение связано с несколькими факторами: отсутствием паники на рынке, снижением спроса на валюту, а также поддержкой курса со стороны ЦБ как вербальной, так и путем интервенций на открытом рынке. По итогам вчерашнего дня индекс ММВБ упал на 0,24%, до отметки 1680 пунктов, индекс РТС снизился на 0,1%, закрывшись на уровне 692 пункта. Российская валюта укрепилась на 0,8%, до 76,05 руб./долл.
Российский рынок завершил торги в четверг на отрицательной территории. Индекс ММВБ держится возле уровня 1680 пунктов, в течение дня индикатор снижался до 1658 пунктов. Долларовый индекс, РТС, потерял 0,10%, до 692,99 пункта. Рубль поддержали цены на нефть, курс доллара составил 76,05 руб. (-0,82%), курс евро – 82,61 (-0,94%). Сегодня на фоне ожидания снятия санкций с Ирана нефтяные котировки продолжают придерживаться даунтренда, что окажет давление на российский рынок акций. Ожидаем открытия рынка в красной зоне.
Лидерами вчерашнего роста стали акции АФК «Системы» (+4,7%). Главным драйвером роста выступила новость о закрытии уголовного дела против основного акционера компании Владимира Евтушенкова из-за отсутствия состава преступления. Позитивно данную новость восприняли не только акции «Системы», но и все российское бизнес-сообщество, восприняв это как сигнал к потеплению отношений между бизнесом и государством. Кроме «Системы», рост показали акции «Русала» (+2,4%), Polymetal (+1,83%) и Сбербанка (+1,68%). В «лидерах» падения отметились акции «Распадской» (-5,2%), «Акрона» (-5,2%), обыкновенные (-3,08%) и привилегированные акции «Мечела» (-2,7%).
Стоимость фьючерса нефти WTI c поставкой в феврале выросла на 2,4% и достигла $31,20 за баррель. На утро пятницы нефтяные котировки минусуют: Brent теряет 1,5%, WTI - 2,2%. Сегодня Иран ожидает положительного решения со стороны МАГАТЭ по ядерной программе. При реализации данного сценария санкции могут быть сняты уже к понедельнику. В этом случае Иран получит доступ к замороженным активам на зарубежных счетах. Согласно оценке Минфина США, их объем достигает $50 млрд. Кроме того, спекулянты смогут сыграть вновь на понижение цен на нефть на фоне того, что Иран увеличит экспорт нефти, что только усложнит ситуацию на затоваренном рынке. Себестоимость производства нефти в Иране одна из самых низких в мире. Сегодня ожидается публикация данных по количеству буровых установок в США. Неделю назад согласно нефтесервисной компании Baker Hughes, количество нефтяных скважин сократилось на 20 единиц
Вчера во время основной сессии рубль (доллар/рубль 76,05, -0,8%) показал себя сдержанно – торги на нефтяных площадках проходили на низких объемах в условиях экспирации ближайшего фьючерса Brent (14 января). Позитива не добавляют и новости о возможном снятии санкций с Ирана уже в понедельник.
В числе факторов поддержки российской валюты – налоговые выплаты экспортеров (25 января уплата НДС, акцизов, НДПИ), объем которых, по нашим оценкам, составит не менее 640 млрд руб. Судя по динамике торгов на Московской бирже, локальные потоки уже поддерживают рубль, однако мы ожидаем, что основной позитивный эффект начнет проявляться ближе к концу следующей недели.
