На торгах в Европе «евробыки» пытались обновить пятничный максимум, но сопротивление продавцов оказалось достаточным, чтобы сдержать наступление покупателей и с 1,3668 пара снизилась до 1,3615. На 14:07 мск курс EURUSD составляет 1,3620.
Фунт/доллар продвинулся вверх до уровня 1,6831, на котором пара привлекла свежий интерес к продаже фунта. Фунт/доллар к настоящему времени торгуется по 1,6802 и готовится пробивать нижнюю границу азиатского диапазона 1,68.
Понедельник – день пониженных объемов, благоприятен для диапазонной торговли и переваривания результатов пятничного отчета по американскому рынку труда и решения ЕЦБ по смягчению монетарной политики.
ЕЦБ процентные ставки снизил. Объявил о LTRO. Отчет по американскому рынку труда вышел отличный. Отсюда вытекает, что евро/доллару открыта дорога к 1,3480, а не к 1,40. Чем агрессивней медведи будут вести себя во второй половине месяца, тем сильнее сформируется сигнал на продажу евро. До 16-20 июня медведи могут расслабиться. К этому времени дневные индикаторы синхронизируются с циклами (Фурье), и евро будет готов для продаж.
На вечер важных данных не запланировано, поэтому сильных движений по основным валютным парам не ожидается.
Европейский Центробанк перешёл от слов к делу (обзор 2 – 9 июня)
Первая неделя месяца, как обычно, оказалась переполненной статданными – к этому инвесторы были вполне готовы. Как оказалось впоследствии, вялые торги неделей ранее были вполне обоснованными: рынок копил силы перед решающими прыжками, и не зря.
Основным событием прошлой недели, естественно, оказалось заседание Европейского центрального банка, на котором были приняты так долго ожидавшиеся решения. Процентная ставка оказалась сокращена до 0,15% годовых с 0,25% годовых прежде, но на этом новости не закончились. ЕЦБ ввел отрицательную ставку по депозитам в размере -0,1%, и это такая своеобразная «плата за деньги»: банкам теперь придётся платить собственному кредитору за хранение взятых у него же средств. Эта мера должна подтолкнуть европейские банки к активному кредитованию компаний и предприятий, что, в теории, поддержит экономику еврозоны.
В комментариях Марио Драги, главы ЕЦБ, больше не было акцентирования на слишком дорогом евро – зато появились указания на то, что регулятор готовит новый раунд стимулирований в виде количественного смягчения. Деталей пока нет, но не исключено, что состоится обмен облигаций на те же, но с более долгим сроком обращения. Тем самым в экономике освободится некий объём денежных средств.
США обнародовали блок данных по рынку занятости. Уровень безработицы в мае отступил к 6,3% с 6,4% ранее, данные по NFP (занятости вне сельского хозяйства), показали рост на 217 тысяч при ожидании в 218 тыс. Всё в рамках прогнозов, положительный тренд в сегменте занятости сохраняется.
Резервный банк Австралии провел очередное заседание, на котором сохранил без изменений процентную ставку на уровне 2,50% годовых. Пока монетарная политика РБА выглядит адекватной текущему состоянию экономики Австралии. ВВП страны в первом квартале вырос на 1,1% в квартальном исчислении (3,5% в годовом) против прогноза в 0,9% кв/кв (3,2% г/г).
Июньские заседания канадского и британского регуляторов завершились стандартно: процентные ставки сохранены без изменений на уровнях 1,0% и 0,5% годовых соответственно.
Еврозона представила на прошлой неделе отчёт по индексу потребительских цен, который разочаровал в очередной раз: инфляция составила в мае только 0,5% в годовом исчислении против ожиданий в 0,7%. Основной индекс потребительских цен, очищенный от волатильных групп товаров, вырос на 0,7% против предыдущего значения 1,0%. Низкая инфляция остаётся одной из самый сложных проблем в еврозоне, но текущие решения по смягчению кредитно-денежной политики должны уменьшить дефляционную угрозу.
Основным политическим событием прошедшей недели стала инаугурация президента Украины Петра Порошенко. Примечательно, что новый глава государства объявил, что Крым был, есть и будет украинским, и ни с кем не может быть компромисса в вопросах Крыма. Хотя переговоры по Крыму с ним никто не ведёт и не планирует.
Для пары евро/доллар неделя оказалась нервной, но этот стресс был ожидаемым. По итогам заседания ЕЦБ евро/доллар ушел к минимуму 1,3502, но годовое дно не обновил – оно расположено на отметке 1,3477. Вряд ли сейчас последуют слишком сильные продажи основной пары, но пока евро явно останется под давлением.
НЕФТЬ: последняя статистика из США и Китая поддерживает цены
Покупаем Brent, в случае если котировки закроются выше сопротивления в области 108,60. Цель – 109,45. Stop-Loss = 107,65
Цены на нефть основных эталонных сортов торгуются без значительных изменений в начале недели по мере того как участники рынка оценивали последнюю макроэкономическую статистику из Китая.
Фьючерсные контракты на европейскую нефть марки Brent со сроком экспирации в августе котировались в очень узком коридоре 107,75-108,05 во время азиатской торговой сессии. Одновременно американский эталон WTI пробовал на прочность поддержку в области 50-часовой скользящей средней в области 102,55, после чего двинулся вверх в район 103,10. Разница в стоимости между контрактами сократилась до 4,98 доллара.
Экспорт из Китайской народной республики во все страны миры вырос на 6,7% в предыдущем месяце. Это оказалось несколько выше медианы прогнозов и поддержало котировки нефти. КНР является вторым в мире потребителем сырья, на долю которой приходится около 11%. Вкупе с хорошими данными по рынку труда из США за май, опубликованных в пятницу, макроэкономическая статистика последних дней сигналит о возможном росте потребления со стороны двух крупнейших экономик мира, создавая позитивный внешний фон.
ОПЕК планирует провести очередную встречу 11 июня. Ожидается, что картель оставит неизменным уровень добычи на отметке около 30 млн. баррелей в сутки.
Украинский президент Петр Порошенко заявил о намерении провести переговоры с Российской Федерацией, целью которых станет стабилизация обстановки на юго-востоке страны. Обе стороны демонстрируют способность вести диалог в последнее время. В частности «Газпром» близок к урегулированию ценового спора по поставкам газа, а оба президента провели короткую встречу во Франции во время празднований юбилея высадки союзников в Нормандии.
С точки зрения технического анализа можно отметить, что Brent чувствует сильное сопротивление в области 200-дневной скользящей средней, находящейся сейчас в области 108,60. Преодоление этой отметки может спровоцировать активизацию покупок и двинуть котировки вверх в район 109,20. Одновременно очередное неудачное ее тестирование может двинуть цены к поддержке 107,15.
Торговые рекомендации: покупаем Brent, в случае если котировки закроются выше сопротивления в области 108,60. Цель – 109,45. Stop-Loss = 107,65
EuroStoxx 50: ищем возможности для покупок в области поддержки 3284
Покупаем, в случае если котировки двинутся вверх после тестирования подержки 3284. Цель - 3306 или 3335. Stop-Loss=3260
Причина сформированной стратегии
Фьючерсы на европейские индексы котируются вблизи годовых максимумов после того как ЕЦБ заявил о расширении монетарных стимулов. Контракты на Eurostoxx 50 сформировали устойчивый восходящий тренд. Важной макроэкономической статистики, способной повлиять на настроения участников рынка, на сегодня не запланировано. В ряде стран еврозоны понедельник 9 июня выходной банковский день. Ищем возможности для покупок вблизи важных технических уровней поддержки.
Продаем при отбое цен от уровня 139,65 (МА) с целью на 139,14. Stop-Loss=139,81
Причина сформированной стратегии
Евро по-прежнему остается под давлением, теперь уже на фоне принятого Европейским Центробанком решения о смягчении монетарной политики. Дело в том, что от Банка Японии, который в пятницу также объявит о дальнейшем направлении денежно-кредитной политики, изменений не ждут, что делает позицию японского регулятора более жесткой. К тому же, сегодня иена получила поддержку со стороны пересмотренных данных по ВВП за 1 квартал. Показатель пересмотрели на повышение до 6.7% от предварительных 5,6%.
GBP/CHF: при прорыве 1,5060 возможно открытие длинных позиций
Покупаем при пробое ценами уровня 1,5060 с целью на 1,5108. Stop-Loss=1,5035
Причина сформированной стратегии
Несмотря на то, что опубликованные на прошлой неделе данные по деловой активности в трех основных секторах экономики оказались смешанными (небольшое снижение в промышленном и строительном секторах и рост в сфере услуг), состояние экономики Великобритании не вызывает особых опасений. Скорее всего, и по итогам второго квартала она окажется в лидерах среди стран Большой семерки. Подобные ожидания будут подогревать спрос в паре со швейцарским франком, укрепление которого, как валюты убежища, осталось пока в прошлом.
Покупаем, в случае если котировки двинутся вверх после тестирования поддержки 35,55. Цель - 36,07 или 36,50. Stop-Loss=35,10
Причина сформированной стратегии
Инвесторы вновь обращают свой взор на Yahoo по мере того как по рынку активно циркулируют слухи, что IPO интернет-магазина alibaba.com, в котором у Яху доля в 24% и которое оценивается почти в 200 млрд. долларов, всего лишь в двух месяцах от старта. Котировки пытаются закрепиться выше 200-дневной скользящей средней, сигнализируя о намерении сформировать восходящий тренд. Ищем возможности для покупок во время коррекций на относительно низких уровнях.
Достигнув в ходе восходящего движения уровня сопротивления 0.9365, австралийский доллар отскочил вниз и консолидировался над уровнем поддержки 0.9340. Полосы Боллинджера направлены вверх и сужаются, указывая на возможное продолжение восходящего тренда со снижением волатильности на рынке.
MACD – в положительной зоне, но столбики гистограммы под сигнальной линией и снижаются. RSI движется над уровнем 50. Прогноз на консолидацию курса.
Отскочив от уровня сопротивления 0.8526, новозеландский доллар достиг уровня поддержки 0.8490 и консолидировался над указанным уровнем. Полосы Боллинджера направлены вверх и сужаются, указывая на возможное продолжение восходящего тренда со снижением волатильности на рынке.
MACD – в положительной зоне, но столбики гистограммы под сигнальной линией и снижаются. RSI движется вдоль уровня 50. Прогноз на восходящее движение с последующей консолидацией курса.
В ходе нисходящего движения пара доллар США / канадский доллар достигла уровня поддержки 1.0905 и консолидировалась над указанным уровнем. Полосы Боллинджера движутся в восходящем направлении и расширяются, указывая на возможное продолжение бокового тренда с повышением волатильности на рынке.
MACD – в положительной зоне, но столбики гистограммы – под сигнальной линией и снижаются. RSI движется под уровнем 50. Прогноз на боковое движение.
Обзор основных мировых финансовых рынков за 9 июня
Фондовые рынки Азии, Европы и Америки провели понедельник в позитивном настрое, так как инвесторы вновь уверились в том, что мировая экономика встала на путь стабилизации, а поддержали такое мнение опубликованные в прошлую пятницу сильные данные по рынку труда США (+217 тыс рабочих мест) и вышедшие в понедельник утром хорошие объемы экспорта Китая (+7%). Добавим к этому все еще не стершиеся в памяти воспоминания о ЕЦБ и его пакете мер стимулирования экономики, и ничего удивительного, что к закрытию гонконгский Hang Seng прибавил 0,73%, британский индекс FTSE 100 поднялся на 0,24%, а рынок акций США открылся повышением.
Нефть также продолжила рост на фоне хороших данных из Китая и США, а также ситуации в Ливии, Украине и ОПЕК. Тем временем, золото консолидировалось вблизи недельных максимумов, достигнутых на радости от не слишком сильных данных по американскому рынку труда. Медь в понедельник отметила месячный минимум, так как беспокойство по поводу спрос на металл продолжают расти в свете падающих объемов импорта в Китай, который является крупнейшим потребителем данного ресурса в мире.
Валютный рынок с утра практически «впал в кому», так как часть европейских рынков была закрыта, а остальная часть не публиковала ничего интересного из отчетов. Тем не менее, AUD/USD смогла направиться в район полугодовых максимумов на приятных известиях по торговому балансу и объемам экспорта в Китае. Пара обновила 3-недельный максимум на отметке 0,9362, однако к завершению торгов потеряла порядка 10 пунктов. EUR/USD во второй половине дня попала под давление на фоне роста доходности по американским «трежериз», что вызвало укрепление интереса к доллару США. В итоге, пара завершила торги в районе 1,3590.
Сегодня мы обратим внимание на всемирно известные акции Apple (AAPL), так как они резко упали в цене в 7 раз. Однако опасаться и бросаться продавать актив совсем не стоит, так как это вполне запланированная операция, в результате которой число акций увеличится в обращении, а цена станет доступнее для простых обывателей. Капитализация компании не пострадает, а вот психологически возможностей для роста актива станет больше, ведь прежняя слишком высокая цена могла отпугивать некоторых инвесторов. Теперь же ее доступность может привлечь интерес большого числа покупателей и, следовательно, шансы на дальнейшее укрепление акции очень велики. Уже с первых минут торгов на новых уровнях AAPL пошел в рост и на момент написания обзора прибавил почти 2%. Таким образом, отметка $100 может стать вполне реальной уже в течение ближайших торговых сессий.
Товарно-сырьевой рынок
Котировки меди (HG) продолжают демонстрировать падение, и указанные нами отметки уже пройдены, что ставит впереди новую цель на уровни $3,0. Дело в том, что на текущий момент снижение интереса к металлу подпитывается уже не только проблемами в порту города Циндао, но и общим сокращением объемов отгрузки со стороны Китая. Опубликованные вчера данные, подтвердившие сокращение объемов импорта КНР, только уверили рынок, что спрос Поднебесной на медь может продолжить падение, а, значит, предложение будет расти.
Несмотря на то, что новая торговая неделя с точки зрения запланированной макроэкономической статистики будет не слишком интересной, золото может попасть под влияние технических факторов и ранее сформировавшихся настроений. В ближайшие дни, возможно, мы увидим развитие восходящей коррекции в район уровня 1265,46. Более активного роста ждать не приходится, но на этом фоне достижение золотом указанного уровня может восприниматься как хороший момент для открытия коротких позиций при условии, что не произойдет ничего, что было бы способно развернуть текущее ослабление металла.
Валютный рынок
Британский фунт вчера следовал по пятам евро, однако сегодня у него появятся собственные поводы для движения. Великобритания публикует показатели по промышленному производству, которые могут показать укрепление после падения в прошлом месяце, однако надо получить довольно сильное превышение прогнозов, чтобы вытащить пару GBP/USD из текущих довольно узких диапазонов 1,6780 – 1,6830. Если это все же произойдет, следующей целью станет область 1,6870, однако против доллара США на текущий момент укрепление будет идти затрудненно в связи с возобновлением роста доходности по «трежериз».
Гораздо интереснее выглядит потенциал EUR/GBP, которая уже вчера смогла пробить отметку 0,81 и затормозить в районе 0,8090 на комментариях представителя Банка Англии Маккаферти. Он подтвердил уверенность в восстановлении экономики, осторожность в отношении рынка жилья и нежелание повышать ставки, намекнув, что прежде чем перейти к ужесточению, темпы роста должны еще чуть-чуть ускориться. Если промпроизводство достаточно порадует, следующей целью станет отметка 0,8037.
Торговый диапазон пары EUR/GBP на данный момент рассматриваю как 0.8080-0.8100 при пробое одного из уровней цели для отработки следующие. Поддержка-снижение к отметкам 0.8060,0.8040 сопротивление-рост к отметкам 0.8130.8150 удачи всем.
Торговый диапазон пары GBP/JPY на данный момент рассматриваю как 172.10-172.60, при пробое одного из уровней цели для отработки следующие. Поддержка-снижение к отметкам 171.80,171,60 сопротивление-рост к отметкам 172.95,173.40 удачи всем.
