Заявление ФРС США о повышении процентных ставок уже в следующем году привело к прекращению покупок драгметаллов со стороны хедж-фондов. В данном случае логика заключается в следующем. Когда в период с 2008 года по июнь 2011-го ФРС влила в экономику более 2 триллионов долларов, а также опустила процентные ставки до рекордно низких отметок, хедж-фонды отреагировали активными покупками золота. В итоге «желтый» металл вырос на 70%. Поэтому рынок старается учесть уже в сегодняшних котировках будущее повышение процентных ставок в Штатах.
В прошлом году инвесторы купили 30.9 миллиона тройских унций золота, что на 18% меньше показателя 2012 года. В первую очередь, уменьшение покупок произошло со стороны центральных банков, государственных учреждений и хедж-фондов. По оценкам аналитиков, в 2014 году будет куплено всего 21 миллион тройских унций золота. В 2013 году зафиксировано увеличение объема ювелирных продаж на 11% до 92 миллионов тройских унций. Это был самый большой рост с 1989 года. В текущем году цена на золото поднялась на 9.1% после сильного обвала на 28% в прошлом.
Большинство стран стали меньше инвестировать в золото
За последний месяц Ирак купил 36 тонн золота на сумму в 1.56 миллиарда долларов. Это стало самой большой растратой в стране за последние три года. Центральный банк Ирака пошел на такой шаг, чтобы стабилизировать курс национального динара. По состоянию на август прошлого года Центробанк имел в своих хранилищах 29.8 тонны золота. Таким образом, недавнее приобретение является крайне важным для страны. Только в марте 2011 года ЦБ Мексики купил больше золота – 78.5 тонн. По итогам 2012 года закуплено 544 тонны золота по всему миру. Это стало крупнейшим приобретением за последние пять десятилетий. В 2013 году в мире куплено уже 369 тонн драгметалла. По всей вероятности, мы наблюдаем долгосрочную тенденцию на уменьшение покупок, и текущий год может показать еще большее снижение.
За неделю с 17 по 21 марта золото упало на 4.67%. В период с 24 по 27 марта падение выросло еще на 2.5%. Ближайшим важным сопротивлением выступает уровень 1340 долларов за тройскую унцию, а уровнем поддержки – далекая отметка 1238 долларов за тройскую унцию.
Американцы приобретают физического серебра больше всех
В 2013 году серебро подешевело на 36%, что является рекордом за последние три десятилетия. В текущем году «лунный» металл показывает рост на 1.9%. При этом американцы больше всех в мире покупают серебряные изделия. В Соединенных Штатах государственный долг ежегодно достигает нового потолка. На этом фоне лучшую альтернативу покупкам золота американцы находят в покупке серебра. По данным казначейства США, если в 2007 году долг правительства составлял всего 4.5 триллиона долларов, то теперь он превышает 12 триллионов долларов. Это становится причиной «любви» простых американцев к покупкам физического серебра вместо золота. Ведь 20–30 унций серебра стоят в разы дешевле такого же количества золота. Население США в 2013 году приобрело рекордные 42 675 миллионов унций серебра. В текущем году прогнозируется спрос в размере 6 482 тонн. На этом фоне средняя цена «лунного» металла на рынке ожидается в районе 19 долларов.
За неделю с 17 по 1 марта стоимость серебра упала на 6.15%. В период с 24 по 27 марта падение выросло еще на 3.36%. Ближайшим сопротивлением выступает уровень 20.20 долларов/тройская унция. Ближайший уровень поддержки – 19 долларов/тройская унция.
Эксклюзивный индикатор настроения рынка разработан аналитиками компании "FOREX MMCIS group" для отображения настроения участников рынка за минувшую неделю в процентном соотношении по четырем основным валютным парам: оптимистические настроения — Bullish, пессимистические настроения — Bearish, нейтральные настроения — Flat.
Достигнув в ходе продолжающегося восходящего движения уровня сопротивления 0.9270, австралийский доллар отскочил вниз и консолидировался. Полосы Боллинджера направлены вверх и расширяются, указывая на возможное продолжение восходящего тренда с повышением волатильности на рынке. MACD – в положительной зоне, столбики гистограммы над сигнальной линией и повышаются. RSI движется над уровнем 50 в пределах зоны перекупленности. Прогноз на восходящее движение.
В рамках повышения вдоль верхней полосы Боллинджера новозеландский доллар пробил уровень 0.8635 и достиг уровня сопротивления 0.8685. Полосы Боллинджера направлены горизонтально и сужаются, указывая на возможное продолжение бокового тренда со снижением волатильности на рынке. MACD – в положительной зоне, столбики гистограммы над сигнальной линией и повышаются. RSI движется в боковом направлении в пределах зоны перекупленности. Прогноз на боковое движение.
Пробив уровень 1.1075, пара доллар США / канадский доллар приблизилась к уровню поддержки 1.1045 и консолидировалась над указанным уровнем. Полосы Боллинджера направлены вниз и расширяются, указывая на возможное продолжение нисходящего тренда с повышением волатильности на рынке. MACD – в отрицательной зоне, столбики гистограммы – под сигнальной линией и снижаются. RSI движется в пределах зоны перепроданности. Прогноз на нисходящее движение.
Достигнув в ходе снижения нижней границы канала в районе ценовой отметки 1.3740, евро отскочил незначительно вверх и сформировал небольшую «медвежью» свечу с продолговатой нижней тенью. В случае пробоя нижней границы канала и возможного дальнейшего нисходящего движения рынка следующей ближайшей поддержкой может служить уровень 1.3695. Общий тренд на рынке – «бычий», поскольку 50-периодная скользящая средняя расположена под ценой и развернулась в боковом направлении в районе отметки 1.3715. Ценовой канал при этом направлен вверх, что также указывает на текущее преобладание «быков» на рынке. «MACD» ― в положительной зоне, но столбики гистограммы ― под сигнальной линией и снижаются. «RSI» демонстрирует боковую динамику под уровнем 50. Ослабление курса европейской валюты обусловлено рядом факторов и данных экономической статистики. В частности, по сравнению с прогнозируемыми значениями демонстрируют ухудшение показатели объема кредитования частного сектора по еврозоне, а также индикатора уверенности в деловой среде Италии.
В рамках возобновившегося повышения от уровня поддержки 1.6460 на пересечении с нижней границей канала британский фунт пробил уровень 1.6590 и достиг верхней границы канала вблизи 50-периодной скользящей средней. В случае пробоя верхней границы канала следующим ближайшим сопротивлением рынку может служить уровень 1.6785. Общий тренд на рынке – «бычий», поскольку 50-периодная скользящая средняя расположена под ценой и движется в восходящем направлении вблизи отметки 1.6625. Ценовой канал при этом направлен вниз, что также указывает на текущее преобладание «медведей» на рынке. «MACD» находится в отрицательной зоне, столбики гистограммы расположены под сигнальной линией, но повышаются. «RSI» растет над уровнем 50. Укрепление курса британской валюты обусловлено рядом факторов, данных экономической статистики и прогнозов по Великобритании. В частности, улучшение демонстрируют показатели изменения объёма розничной торговли с учетом затрат на топливо и изменения объёма розничной торговли без учета затрат на топливо. Кроме того, внимание участников рынка привлечено публикацией протокола заседания Комитета по финансовой политике Банка Англии.
В рамках умеренного снижения под верхней границей канала пара доллар США/японская иена достигла уровня поддержки 101.85. Затем цена отскочила вверх и сформировала небольшую «бычью» свечу на подобии «волчка» с равноудаленными тенями. В случае пробоя указанного уровня поддержки и дальнейшего снижения рынка ближайшей поддержкой может послужить нижняя граница канала. Общий тренд на рынке – «медвежий», поскольку 50-периодная скользящая средняя расположена над ценой и движется в нисходящем направлении в районе ценовой отметки 102.40. При этом нисходящее направление ценового канала указывает на текущее преобладание «медведей» на рынке. «MACD» находится в отрицательной зоне, но столбики гистограммы ― над сигнальной линией и повышаются. «RSI» движется вдоль уровня 50. Консолидация курса американского доллара по отношению к японской иене обусловлена рядом факторов и данных экономической статистики. В частности, улучшился по сравнению с прогнозируемым значением показатель числа первичных обращений за пособием по безработице в США.
С открытием европейской торговой сессии в четверг 27 марта пара евро/доллар продолжила предпринимать попытки развить нисходящее движение, пробив область поддержки (МА 200 и отметку 1.3750). При фиксации 4-часовой свечи ниже отмеченной области поддержки ближайшей целью для пары выступит отметка 1.3700, ниже которой проходит локальный уровень поддержки 1.3650. Вплоть до момента фиксации цены ниже МА 200 рассматривать короткие позиции рискованно.
MACD в отрицательной области.
Stochastic у зоны перепроданности.
Прогноз на ослабление при фиксации ниже МА 200 и 1.3750
Вчера паре фунт/доллар всё же удалось пробить и зафиксироваться выше МА 50, однако уровень сопротивления 1.6600, длительное время выступающий в качестве уровня поддержки, удержал «быков» в области 65-й фигуры. Дальнейший рост пары ограничивается МА 200 и всё тем же психологическим уровнем сопротивления 1.6600. С другой стороны, уровнем поддержки по-прежнему рассматриваем предыдущий минимум, обновление которого приведёт к необходимости пересмотра технической картины в среднесрочной перспективе.
Как мы и предполагали ранее, пара австралийский доллар/доллар США замедлила рост выше отметки 0.9200, консолидируясь в пределах узкого ценового диапазона, не превышающего 30 пунктов. Среднесрочные риски по данной паре всё ещё смещены вверх, на что указывает расположение скользящих средних и границ восходящего канала. В качестве ближайших уровней поддержки/сопротивления рассматриваем отметки 0.9200 и 0.9300 соответственно.
