Покупать ли сейчас? Если рынок продолжит свой среднесрочный тренд вверх, то ухватить лонги от таких уровней будет самым приятным делом. Пока пара выше 0.9279, можно надеяться на рост рынка. Стоп приказы для любителей жаркой торговли я советую расставлять под 0.9279 и под минимумы вчерашнего дня, но не ниже. Основной целью будет рост к верхней границе нисходящего канала белого цвета R2, где многие участники начнут фиксировать прибыль. Лишь после роста выше этого уровня можно будет говорить о реальном продолжении тренда вверх.
Решение Резервного банка Новой Зеландии по ключевой ставке неожиданностью для инвесторов не стало - подобного варианта развития событий на площадке ждали. Пара NZD/USD утром в четверг смотрится ровно, несмотря на важные фискальные новости. Сегодня Резервный банк Новой Зеландии принял решение повысить процентную учетную ставку до 3% с 2,75% ранее. Инвесторы ожидали подобного исхода событий - ранее РБНЗ уже пересматривал ставку с 2,5% до 2,75% с ремаркой, что монетарная политика со временем будет становиться все жестче. В комментариях глава РБНЗ г-н Уиллер отметил, что сроки и объемы ужесточений напрямую будут зависеть от экономических условий: инфляционной составляющей, обменного курса новозеландского доллара и других параметров. Инфляция в Новой Зеландии, кстати, набирает темпы роста. РБНЗ, помимо прочего, озвучил и ожидания по ВВП страны на текущий год - не исключено, что экономика вырастет на 3,5% в 2014 году, если наблюдающийся сейчас импульс останется в силе. Этот прогноз лучше, чем сообщалось месяцем ранее - тогда в ЦБ считали, что экономика сможет укрепиться на 3,3%. В числе важных факторов поддержки экономического роста - улучшение параметров делового доверия, ситуация в секторе занятости и высокий внутренний спрос. Вполне вероятно, что после этого повышения ставки РБНЗ возьмет паузу на 2-3 месяца, на протяжении которых будет наблюдать за развитием ситуации. Далее регулятор вернется к повышению ставки. Новозеландский доллар в текущих реалиях чувствует себя уверенно, не исключен рост пары в область 0,8700 в среднесрочной перспективе.
Для отечественной валюты на этой пятидневке ситуация существенным образом не меняется: цены на нефть стабильны, а налоговый период в этот раз существенной поддержки не оказывает. Российский рубль на этой неделе остается в диапазоне в парах с долларом США и евровалютой. У инвесторов пока нет четко выраженных торговых идей в отношении "россиянина", так как ряд существующих факторов нивелирует друг друга. Нефтяные цены к четвергу стабилизировались, инвесторы отыграли экспирацию предыдущих фьючерсов, и все вернулась на свои места. Налоговый период в России, проходящий в эти дни, особенной поддержки рублю не оказывает. Центробанк остается в валютной секции, но сейчас больше в формате наблюдателя. Иными словами, тут все очень тихо и спокойно. К текущему моменту за доллар дают 35,69 руб. (+0,05%), за евро - 49,35 руб. (+0,06%). Как видно, отклонения от вчерашних отметок незначительные. Вполне возможно что подобная ситуация останется в силе до завершения этой недели. Следующая пятидневка для рублевых пар будет укороченной в силу майских каникул в России.
Российский фондовый рынок в четверг открылся ростом, ориентируясь на внешний фон. Спустя час после старта торгов ведущие биржевые индексы подрастают в среднем на 0,3%, в лидерах роста акции Русала, Фармстандарта и Мечела, в отрицательной зоне пребывают бумаги Полюс Золота и Магнита. К слову, рыночные фавориты уже третью сессию остаются прежними.
Пара евро/доллар до сих пор сохраняет потенциал роста
С возвращением на рынки европейских и американских продавцов стало понятно, что «бычьих» идей в паре евро/доллар всё ещё много, и покупатели так просто не откажутся от попыток штурма сороковой фигуры. Вчерашняя статистика по деловой активности в сфере услуг в еврозоне за апрель (предварительные данные) показала, что улучшения здесь действительно есть. Не исключено, что во второй половине дня, с публикациями американских отчётов, пара евро/доллар получит новый катализатор и всё-таки вырастет.
Быки пытаются возобновить контроль над валютной парой AUD/USD...
Обратив внимание на 4х часовой график можно заметить, что с американской сессии среды в данной валютной паре проявляются слабо выраженные бычьи настроения...
Курс валюты зажат между скользящих средних с периодами 34, 89 и 55 (ряд уровней сопротивления 0.9330, 0.9340 и 0.9350) с одной стороны и средней с периодом 144 (уровень поддержки 0.9290) с другой.
Гистограмма MACD по-прежнему расположена в отрицательной зоне и ниже своей сигнальной линии, но начала двигаться практически параллельно оси времени и в данный момент не подает четких сигналов.
Осциллятор стохастик вышел из зоны перепроданности и формирует сигнал на покупку австралийского доллара, поскольку линия %К поднимается выше линии %D.
Поскольку, доверять лишь одному четкому сигналу крайне рискованно, то в качестве подтверждения того, что на рынке форекс в данной валютной паре могут усилиться бычьи настроения, нам необходимо дождаться пробоя уровня сопротивления 0.9320, который может открыть путь к уровням 0.9390 и 0.9460 (локальный max).
Перспективы движения валютной пары EUR/USD на сегодня, 24 апреля 2014 года
Котировки EUR/USD остаются в узком диапазоне в ходе сегодняшних сессий. Положение единой валюты практически не изменилось по сравнению с ценой закрытия вчерашних торгов. Участники рынка готовятся к ключевой публикации в виде отчета IFO по Германии. Перспективы движения валютной пары EUR/USD по мнению экспертов
По мнению одного из ведущих аналитиков Commerzbank, «пока котировки EUR/USD остаются выше уровня 1,3785, краткосрочный рост не исключается. Внутридневные попытки падения, вероятно, будут остановлены у отметки 1,3785. 9-месяная линия поддержки на 1,3738 является ключевой, как и уровень 1,3643, на котором находится минимум конца февраля».
«Помимо статистики из Германии, внимание инвесторов привлечет и выступление Марио Драги. Участники рынка держатся настороже в случае любых упоминаний касательно курса EUR. Что касается среднесрочной перспективы, прогноз по паре пока неопределенный. В качестве поддержки для EUR/USD при откатах может выступить 55-дневная скользящая средняя (1,3782). При этом уровень 1,3850, скорее всего, ограничит падение», — полагает один из экспертов банка OCBC.
Пара евро/доллар США в течение дня. Технический анализ
После того как более низкий максимум 17 апреля 1,3865 в среду был успешно защищен, пара торгуется в диапазоне выше 2-недельного минимума 1,3785, который был достигнут во вторник. Максимум среды 1,3855 также мешает подтверждению минимума 1,3785 в качестве медвежьей неудачи, и только торговля выше 1,3865 даст сигнал о дальнейшем росте в сторону реакционного максимума 11 апреля 1,3906. Инвесторам, ставящим на снижение евро, необходим прорыв ниже 1,3800, чтобы получить доступ к 1,3785, что будет угрожать снижением до 1,3750.
После снижения в ходе азиатской сессии четверга сформировавшаяся в среду свеча «бычий молот» не производит сильного впечатления. Сопротивление на 102,73 по-прежнему ограничивает восстановление пары с реакционного минимума 11 апреля 101,32. Средняя точка волны снижения от 104,13 к 101,32 находится на 102,73, и это оказывает давление на минимум среды 102,17. Потеря этого минимума возобновит снижение, нацелив пару на 101,95 и создав дополнительный риск снижения к 101,70.
Ослабление пары в среду сигнализировало о риске снижения до 1,6708. Прорыв ниже 1,6775 завершил формирование двойной вершины на 1,6840-42 на дневном графике, и целевой уровень снижения, полученный из этой фигуры, расположен на 1,6708. Сильная поддержка на 1,6740 и 1,6727 должна быть пробита, чтобы этот уровень остался незащищенным. Восстановление позиций выше 1,6803 и 1,6820 будет указывать на вероятность возврата на максимумы 1,6840-42, угрожая продолжением роста в сторону 1,6909.
Спроецированная поддержка 0,8806 пока держится, но более широкая волна роста с базы 11 апреля 0,8743 была поставлена под сомнение. Сформированная во вторник медвежья свеча «волчок» была подтверждена, помешав достижению минимально необходимого целевого уровня роста 0,8870. Потеря 0,8806 укрепит максимум вторника 0,8862 и нацелит пару на более высокий минимум 0,8777. Только прорыв выше 0,8853 снова откроет дорогу на максимум 0,8862.
S&P 400 (ME): рост midcaps имеет все шасы продолжиться
Покупаем, в случае если котировки двинутся вверх после тестирования 50-часовой скользящей средней. Цель - 1375. Stop-Loss=1356
Причина сформированной стратегии
Фьючерсы на фондовый индекс S&P 400, в который включены 400 компаний со средней рыночной капитализацией рынка США, пребывает в уверенном восходящем тренде одновременно с основными индексами. После тестирования сопротивления 1365 котировки могут отметиться коррекцией к 50-часовой скользящей средней в сторону основного тренда, где будут привлекательны для покупок. Основным макроэкономическим релизом четверг будут данные по заявкам на пособия по безработице, которые в последние недели постоянно прибавляют инвесторам оптимизма.
Уровни поддержки и сопротивления
Поддержка 1 - 1353,73 Поддержка 2 - 1342,03
Текущая цена: 1365,85
Сопротивление 1 - 1367,28 Сопротивление 2 - 1375,00
ПЛАТИНА (PL): драгоценные металлы по-прежнему под давлением
Продаем, в случае если котировки закроются ниже уровня поддержки 1396. Цель - 1381. Stop-Loss=1413
Причина сформированной стратегии
Драгоценные металлы продолжают пребывать под давлением по мере того как геополитическая напряженность между Россией и Украиной постепенно снижается, ФРС США продолжает сокращать программу количественного смягчения и на финансовых рынках растет спрос на активы, связанные с экономическим ростом. Платина преодолела поддержку в области 1426 и закрепилась в коридоре 1396-1412. В случае преодоления его нижней границы ждем тестирования отметки 1380.
НОВАЯ ЗЕЛАНДИЯ: Центробанк движется в направлении ужесточения
При отбое цен от уровня 0,8586 рассматривать возможность открытия длинных позиций с целью на 0,8650 и, далее, 0,8676. Stop-loss размещать на уровне 0,8541.
На заседании, прошедшем 23 апреля, Резервный Банк Новой Зеландии (РБНЗ) повысил ставку на 25 базисных пунктов до уровня 3,00%, что совпало с ожиданиями рынка. Это стало вторым подряд ужесточением за последние 2 месяца. Таким образом, новозеландский регулятор следует по пути, озвученному в сопроводительном заявлении по итогам заседания 12 марта. Хотя, возможно, в перспективе регулятору придется немного сбавить темпы ужесточения.
Свое решение РБНЗ мотивировал тем, что восстановление экономики постепенно набирает обороты. Согласно прогнозам Центробанка, рост по итогам марта 2014 года составит 3,5%. Но в текущих условиях, как отметил Грэм Уиллер, важно, чтобы инфляционные ожидания оставались сдержанными. И именно с этой целью необходимо повышать ставку до такого уровня, который сможет ограничить рост ценового давления целевым уровнем 2%.
В сопроводительном заявлении по-прежнему было отмечено замедление на рынке жилья. Более того, рост процентных ставок будет и далее оказывать сдерживающее влияние. Но при этом, негативную динамику в некоторой степени сможет нивелировать рост чистой иммиграции, который поддержит спрос.
По сравнению с мартовским заседанием, глава РБНЗ свою риторику не изменил. Он по-прежнему отметил, что высокий курс новозеландского доллара может создавать проблемы для экспортеров. Но регулятор считает, что такое положение вещей не является устойчивым.
Центробанк охарактеризовал текущую инфляцию как умеренную, но при этом отметил, что ждет роста инфляционного давления в ближайшие 2 года. Последние данные (за 1 квартал 2014 года) и в самом деле отразили снижение индекса потребительских цен до 1,5% в годовом соотношении против 1,6% в 4 кв. 2013 и прогноза 1,7%. Во многом, такая динамика показателя обусловлена 20%-ым падением цен на молочную продукцию в последние месяцы, а также достаточно высоким курсом национальной валюты. Именно этот факт и является поводом для предположений, что Резервный Банк Новой Зеландии в перспективе не будет повышать ставку столь быстро. Тем более, что регулятор и сам отмечает, что его дальнейшие действия будут зависеть от поступающей экономической статистики и оценки инфляционного давления.
На решение регулятора новозеландский доллар отреагировал ростом. В течение часа после его публикации он укрепился на 0,34%. Но в целом, рост пары остается сдержанным. Хотя при условии, что макроэкономическая статистика страны будет подавать позитивные сигналы, пара NZD/USD может возобновить движение к ранее достигнутым максимумам. Таким образом, следим за данными по инфляции, безработице, торговому балансу и темпам роста ВВП Новой Зеландии.
Торговые рекомендации: при отбое цен от уровня 0,8586 рассматривать возможность открытия длинных позиций с целью на 0,8650 и, далее, 0,8676. Stop-loss размещать на уровне 0,8541.
