|
Обзоры рынков
|
|
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 07:52 | Сообщение # 286 |
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Австралийский доллар восстанавливает потери. К настоящему моменту ценовой разрыв, вызванный вниманием к греческому референдуму, практически полностью закрыт. Согласно сообщениям дилеров, на подходе к уровню 0.7460 поддержку на ранних торгах оказал спрос со стороны австралийских компаний. К нему добавились спекулянты, которые поспешили зафиксировать прибыли по коротким позициям, которые были открыты еще на прошлой неделе. Проверку на прочность цены будут проходит в диапазоне 0.7520/40. Там могут активизировать свою деятельность свежие продавцы австралийской валюты.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 07:52 | Сообщение # 287 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Deutsche Bank предлагает 4 возможных сценария последствий на голосование «Нет» в греческом референдуме.
1. Мягкая сделка. Это наиболее маловероятный сценарий. Он подразумевает, что партнеры из еврозоны предложат Греции гораздо более уступчивую программу.
2. Дефолт, но Греция остается. Умеренно вероятный сценарий. Греция объявляет дефолт, но остается в зоне евро, благодаря прямой рекапитализации греческих банков со стороны партнеров из еврозоны, а греческое правительство использует для финансовых потребностей страны только внутренние ресурсы.
3. Новая сделка. В этом сценарии увеличивается экономическая и политическая зависимость от закрытой банковской системы. Правительство «Сириза» заменяется новым правительством «Национального единства» и будет достигнута новая сделка с кредиторами.
4. Grexit. На наш взгляд, этот сценарий и сценарий №3 являются равновероятными. Однако совокупная вероятность первых трех сценариев превышает вероятность выхода Греции из еврозоны.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 07:53 | Сообщение # 288 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Греки проголосовали - «Нет»! Но как теперь вести переговоры с нынешним правительством? Простых решений не осталось. Европейская позиция перед голосованием была далеко не единой. Комментарии лидеров еврозоны, которые будут поступать в ближайшие дни, будут очень показательны. Греция, скорее всего, не будет выброшена из еврозоны, но ее, вероятно, покинет греческая банковская система. Рынки буду находится в состоянии значительной неопределенности, но нового финансового кризиса мы не увидим.
Наш взгляд:
Вероятность выхода Греции из еврозоны выросла до 65%, даже при условии, что 81% греков желает принадлежать зоне единой валюты. Еще существует шанс для нового соглашения, но переговоры в таком случае будут проходить очень тяжело и результат их, скорее всего, будет гораздо более сложным для Греции, даже если изначально правительство этой страны будет требовать более мягкие условия.
ЕЦБ будет поддерживать программу экстренной помощи греческим банкам (ELA) на текущем уровне. Контроль за капиталом будет оставаться в течение продолжительного времени. Банки будут закрыты. Как только контроль капитала будет отменен, моментально начнется отток вкладов. Неопределенность будет доминировать на финансовых рынках. Греческие банки в очень плохом состоянии. Однако все же некоторое подобие достижения соглашения не может быть исключено.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 07:53 | Сообщение # 289 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Ключевое внимание нужно уделить следующим уровням:
Евро/доллар — 1.1000 Доллар/иена — 122.00 Евро/фунт — 0.7000
По мнению Стивена Енгландера, главного валютного стратега Citi, если рынок удержится ниже двух из трех перечисленных уровней, то мы увидим продолжение тенденции в том же направлении.
У ЕЦБ в текущей ситуации есть два решения: сохранить программу экстренной кредитной помощи (ELA) на текущих уровнях, либо же усилить давление на Грецию. Однако как конкретно при этом Центробанк собирается оказывать поддержку рынкам активов периферийных стран? Агрессивные разговоры о поддержке периферийных рынков были бы положительным для рисковых активов фактором, но в этом случае отрицательным для евро (прим. Profinance.ru: эксперт имеет в виду, что агрессивные разговоры со стороы ЕЦБ о поддержке рынков облигаций подразумевали бы увеличение темпов покупки активов на рынках периферийных стран.)
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:50 | Сообщение # 290 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Наиболее интересные опционы, экспирация которых наступает сегодня в 17:00 мск.
Евро/доллар: $1.0900 (E1.02 млрд. Mixed), $1.1000 (E986 млн.Mixed), $1.1015 (E1.02 млрд. Mixed), $1.1100 (E1.62 млрд. Mixed)
Доллар/иена: Y121.00 ($369 млн. Mixed), Y121.50 ($510 млн. Put), Y122.00 ($391 млн. Mixed), Y123.50 ($917 млн. Mixed)
Аусси/доллар: $0.7500 (A$324 млн. Put), $0.7550 (A$462 млн. Mixed), $0.7650 (A$444 млн. Mixed)
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:50 | Сообщение # 291 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Греция и Китай диктуют рынкам свою волю в начале торговой недели, побуждая инвесторов бежать прочь от рисковых активов и искать убежище в «тихих гаванях».
Азиатские фондовые рынки устремились вниз: японский Nikkei 225 потерял 1.6%, австралийский S&P/ASX 200 снизился на 1.3%, а Hang Seng - на 0.7% несмотря на отчаянные попытки китайских властей остановить падение и вернуть доверие инвесторов. На выходных Народный банк Китая предоставил финансовую поддержку China Securities Finance - государственному институту, обеспечивающему маржинальное финансирование для брокеров. Решение было принято в ответ на просьбу брокеров и фондовых управляющих стабилизировать рынок, а также после того, как 28 компаний добровольно приостановили процесс первичного размещения акций, чтобы остановить отток средств со вторичного рынка. По оценкам аналитиков могли бы оттянуть на себя около 4.03 трлн. юаней (649 млрд. долларов). Китайский фондовый рынок положительно воспринял эту новость: Shanghai Composite быстро вырос на 7.8%, а Shenzhen Composite прибавил 6.6%. Однако радость была долгой и уже к середине дня индексы растеряли около половины набранных позиций, хотя по-прежнему держатся в зеленой зоне: Shanghai Composite +3%, Shenzhen Composite +3.8%. По словам аналитиков Bank of America Merrill Lynch, фондовый рынок Китая сильно переоценен. Соотношение цена/прибыль на уровне 31 подразумевает высокую вероятность резкой нисходящей коррекции в ближайшие несколько месяцев, если Банк Китая не убедит инвесторов в надежности своей поддержки.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:51 | Сообщение # 292 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| китайская тема вряд ли выйдет за пределы азиатской сессии и сможет существенно повлиять на настроения европейских инвесторов, чего не скажешь о Греции. Состоявшийся в стране референдум показал, что 61.3% избирателей настроены решительно против соглашения о финансовой помощи, предложенного ЕС. Эта новость привела к резкому падению евро/доллара до 1.0968 в начале торгового дня, однако впоследствии валюта вернулась в зону выше 1.1000 и сейчас за один евро дают 1.1030 доллара. По словам премьер министра Греции Алексиса Ципраса, он готов незамедлительно возобновить переговоры, приостановленные на прошлой неделе, после объявления о проведении плебисцита. Однако, учитывая реакцию европейских политиков на исход референдума, есть некоторые сомнения в том, что европейские кредиторы поспешат на встречу с греческими коллегами. В частности, вице-канцлер Германии Сигмар Габриэль заявил, что «Ципрас сжег мосты» и уничтожил всякую возможность договориться. Многие считают, что этот исход референдума сулит Греции хаос и приближает ее к выходу из состава Еврозоны. Ряд банков, включая JP Morgan, Barclays и ВМО, считают выход Греции из зоны евро наиболее вероятным сценарием развития событий. Некоторые все еще надеются на то, что стороны сумеют в последний момент договориться, однако все признают, что шансы на благоприятный исход невелики. По данным из неофициальных источников, Европейский центральный банк сегодня соберется на заседание, чтобы обсудить дальнейшую возможность финансирования греческих банков в рамках ELA. Меркель и Олланд также собираются встретиться и обсудить сложившуюся ситуацию. Во вторник состоится саммит ЕС.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:51 | Сообщение # 293 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Среди других событий азиатской сессии: глава Банка Японии Курода выступил сегодня с комментариями, пообещав продолжать программу стимулов, известную как QQE, столько, сколько того потребует ситуация, до тех пор, пока не удастся добиться стабильной инфляции на уровне 2%. При этом он также отметил, что в ближайшее время на вожделенное усиление ценового давления лучше не рассчитывать - оно останется на нуле. Глава Центробанка также заявил, что будет внимательно следить за ситуацией в Греции и за возможными последствиями для японской экономики. В частности, его может беспокоить потенциальный рост курса иены на волне анти-рисковых настроений, хотя пока доллар/иена демонстрирует весьма сдержанную динамику. Пара открылась в Азии на уровне 122.15 и на короткое время опустилась ниже ключевого уровня 122.00, однако быстро восстановилась до 122.70, закрыв разрыв, образовавшийся в начале сессии. Сейчас доллар/иена торгуется на уровне 122.23. Картина в паре евро/иена выглядит чуть более драматично: кросс начал день на уровне 134.36 (с разрывом относительно пятничного закрытия на 136.43), быстро упал к минимумам на уровне 133.86, и столь же быстро отыграл часть падения, вернувшись в область выше 135.00, но не сумев закрыть утренний разрыв. Текущий курс евро/иены 134.80.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:51 | Сообщение # 294 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Евро/доллар. Технический взгляд
Сопротивление 4: $1.1209 - 21-дневное скользящее среднее значение
Сопротивление 3: $1.1171 - максимум 1 июля
Сопротивление 2: $1.1121 - максимум 2 июля
Сопротивление 1: $1.1056 - сопротивление 6 июля на часовом графике (тестируется)
Текущий курс валютной пары: $1.1076
Поддержка 1: $1.0967 - поддержка 6 июля на часовом графике
Поддержка 2: $1.0952 - минимум 2 июня
Поддержка 3: $1.0867 - минимум 28 мая
Поддержка 4: $1.0819 - месячный минимум 27 мая
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:52 | Сообщение # 295 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Комментарий: последние колебания быков вперед уровнем сопротивления $1.1283 вызывают беспокойство за них, поскольку давления сейчас оказывается уже на опорную область $1.0952-67. Слои сопротивления остаются в области $1.1056-1.1209, и быки нуждаются в закрытие выше 21-дневного скользящего среднего значения, чтобы облегчить давление медведей, и выше $1.1467, чтобы направиться к целям в лице максимума 2015. Пока 21-дневное скользящее среднее значение ограничивает рост цен, медведи будут превалировать, пытаясь совершить прорыв ниже минимума мая, для начала. Это позволит им укрепить свое положение и направится к минимуму 2015.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:52 | Сообщение # 296 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Курс евро открылся к доллару США с разрывом (гэпом) вниз снижается в понедельник после проведения греческого референдума, на котором граждане страны высказались за то, чтобы не платить по долгам страны, отвергнув меры экономии, предложенные кредиторами. В то же время отставка министра финансов Греции может быть расценена как шаг навстречу кредиторам, попытка компромисса. Как сообщает МВД Греции по результатам подсчета бюллетеней со всех участков, "нет" предложениям кредиторов сказали 61,31% голосовавших, в поддержку проголосовали 38,69% участников референдума. Итоги плебисцита в Греции повышают вероятность полномасштабного дефолта страны и ее выхода из еврозоны, считают экономисты. И, хотя на долю Греции приходится меньше 2% ВВП еврозоны, ее выход из валютного блока создаст прецедент, который может поставить под вопрос целостность организации. "Отрицательный ответ греков в ходе референдума стал неблагоприятной новостью. Рынок сразу же отреагировал на это продажами евро, - говорит исполнительный директор по валютным операциям Credit Agricole SA в Токио Юдзи Саито. - Сейчас трейдеры настроены на уход от рисков, и это, как мы видим, поддерживает спрос на доллары и иены. Греция, вероятно, вернется к переговорам с кредиторами, однако вероятность достижения соглашения очень низка". Также растут в цене другие защитные активы, прежде всего высоконадежные облигации – американские и немецкие. Саммит стран еврозоны по обсуждению ситуации в Греции после референдума намечен на вторник, 7 июля.
"Нам еще предстоит полностью понять риски, которые возникли вследствие греческого референдума для будущего еврозоны", - сказал аналитик Westpac Banking Corp. в Сиднее Роберт Ренни. Для обеспечения стабильности финансовой системы Греции в стране может быть проведена "стрижка" банковских вкладов, пишет Financial Times. Со счетов размером более 8 000 евро может быть "срезано" по меньшей мере 30%. Издание ссылается на банкиров и другие анонимные источники в деловых кругах. Эта мера может быть введена "в рамках всеобъемлющей реструктуризации банковского сектора, когда Греция вернется к участию в программе помощи". Министр финансов Греции Янис Варуфакис, который по просьбе премьера подал в отставку, назвал публикацию FT "злостным слухом". Министр финансов Германии Вольфганг Шойбле не считает, что кризис распространиться на банковский сектор Европы. "Даже если наступит банкротство отдельных банков, опасность "заражения" сравнительно мала", - заявил он в интервью немецкому изданию Bild. Отставка Варуфакиса, который часто говорил нелицеприятные вещи – уступка, прежде всего, Германии, чтобы Греция смогла продолжать переговоры о списании долга в конструктивном русле. Сегодня мы ждем сигналов от ЕЦБ. Если он решит поддержать Грецию, движение к компромиссу возможно, рынки отреагируют позитивно и евро продолжит рост.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:52 | Сообщение # 297 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Янис Варуфакис, министр финансов Греции подал в отставку на следующий день после оглушительной победы сторонников отказа от жестких мер, требуемых европейскими кредиторами в обмен на финансовую помощь. В своем блоге греческий экономист и политик заявил о том, что без него премьеру министр Греции Алексис Ципрас будет проще договориться с кредиторами, в частности с министрами финансов Еврогруппы. «Вскоре после объявления результатов референдума мне ясно дали понять, что некоторые участники Еврогруппы и группа наших «партнеров» предпочли бы не видеть меня на заседаниях; Премьер министр счел, что это поможет ему быстрее договориться. Поэтому сегодня я покидаю Министерство финансов. Мой долг помочь Алексису Ципрасу максимально полно и с наибольшей пользой использовать доверие, оказанное нам греческим народом. Я буду нести бремя ненависти кредиторов с гордостью», - написал он в своем блоге. По мнению Ципраса, исход референдума меняет расстановку сил на переговорах, однако его европейские коллеги с ним не согласны, что подтверждается весьма резкими и даже обозленными комментариями со стороны ряда официальных лиц. Главы Еврокомиссии, Европейского центрального банка и министры финансов Еврогруппы сегодня проведут телеконференцию, после которой, очевидно, станет ясно, в каком ключе будут развиваться дальнейшие отношения Греции и остальной Европы.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:53 | Сообщение # 298 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Фунт/доллар. Технический взгляд
Сопротивление 4: $1.5673 - сопротивление 1 июля на часовом графике
Сопротивление 3: $1.5643 - максимум 3 июля
Сопротивление 2: $1.5599 - сопротивление 3 июля на часовом графике
Сопротивление 1: $1.5571 - сопротивление 6 июля на часовом графике
Текущий курс валютной пары: $1.5543
Поддержка 1: $1.5526 – нижняя граница восходящего канала на дневном графике
Поддержка 2: $1.5480 - 55-дневное скользящее среднее значение
Поддержка 3: $1.5448 - 200-дневное скользящее среднее значение
Поддержка 4: $1.5417 - минимум 11 июня
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:53 | Сообщение # 299 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Комментарий: нижняя граница восходящего канала на дневном графике подтвердила свою значимость в Азии, до сих пор поддерживая торговлю выше. Слои поддержки остаются в зоне $1.5369-1.5526. Медведи нуждаются в закрытии ниже этой области, чтобы подтвердить прорыв основания канала и 55 - и 200-дневного скользящего среднего значения. Это сдвинет фокус к повторному тестированию $1.5090, майского месячного минимума. Быки продолжают искать закрытия выше $1.5673, чтобы получить некоторую передышку и сдвинуть фокус назад к области $1.5835-1.5947.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Понедельник, 06.07.2015, 13:54 | Сообщение # 300 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Если у кого-то есть причины радоваться обострению ситуации в Еврозоне, после того как греки сказали «нет» кредиторам, то это, очевидно, РБА. Австралийский доллар, наконец, вышел из диапазона и, достигнув шестилетних минимумов на волне продаж инерционными счетами, теперь торгуется вблизи $0.7510. Отдельные участники рынка, говоря о перспективах падения пары, выражают осторожность, отмечая, что, хотя ряд официальных лиц в США говорил об ограниченности последствий кризиса, инвесторы склонны недооценивать потенциальный негативный эффект. Они предупреждают, что при материализации неблагоприятного сценария, у участников рынка могут возникнуть опасения, что это окажет влияние на позицию ФРС относительно ставок. Пока, однако, рынок демонстрирует заинтересованность в продаже аусси на росте, а внимание спекулянтов занято негативными изменениями в технической картине, предполагающими потенциал для развития снижения австралийской валюты. Так, аналитики SEB призывают обратить внимание на прорыв линии шеи головы и плеч на дневном графике и считают, что риски в краткосрочной перспективе смещены в пользу дальнейшего падения курса австралийского доллара в направлении $0.7325. В SEB в целом не питают большого оптимизма в отношении него и придерживаются прогноза на конец года на уровне $0.72 и ожидают падения к $0.70 в первом квартале 2016.
|
| |
| |
