"Настроения рынка значительно успокоились вокруг ситуации в Европе", и новозеландский доллар имеет потенциал к росту, учитывая серьезный рост цен на сырьевые товары, при этом сырьевые товары Новой Зеландии продолжают расти, сказал валютный стратег-аналитик RBS Грег Гиббс.

По словам главы подразделения рыночной экономики ANZ Bank Хун Го, новозеландский доллар выиграл от улучшения отношения инвесторов к риску в значительной степени на фоне разговоров о том, что Европейский центральный банк увеличил закупки облигаций правительств испытывающих трудности стран.

"На рынке начали циркулировать разговоры о том, что ЕЦБ активно покупает облигации через программу рынка ценных бумаг, что привело к падению доходности по облигациям периферийных стран еврозоны и росту евро. Судя по всему, это изменило настроения и значительно улучшило отношение инвесторов к риску", - отметил он.

По словам Гиббса, внимание рынка теперь в основном сфокусировано на данных по числу рабочих мест вне сельского хозяйства США, которые должны выйти позднее в ходе мировой сессии, особенно, учитывая улучшение экономических данных США в последнее время. Благоприятные данные могут помочь доллару США, но, скорее всего, усилят склонность инвесторов к риску и покупкам новозеландского доллара. По его мнению, сопротивление для пары новозеландский доллар/доллар США будет находиться в районе 0,7630-0,7650.

В условиях спокойных торгов и отсутствия важных данных, выжидательное настроение на рынке прерывалось прогнозами крупных банков о том, что процентные ставки еще некоторое время меняться не будут.

National Australia Bank и RBC Capital Markets были последними, кто утверждал, что признаки ослабления экономического роста во второй половине 2010 года дали центральному банку Австралии возможность сохранить процентную ставку на текущем уровне.

По состоянию на 04.35 по Гринвичу пара австралийский доллар/доллар США торговалась по 0,9753 против 0,9656 вечером в четверг. Пара австралийский доллар/японская иена торговалась по 81,61 против 81,22.

В пятницу NAB перенес сроки следующего повышения процентной ставки с февраля на май, поскольку долгожданный бум инвестиций в горнодобывающем секторе проходит медленно.

"Ясные свидетельства дохода и инвестиций от бума в горнодобывающем секторе и его инфляционный потенциал вряд ли будет виден до середины 2011 года", - сказал Алан Остер, старший экономист NAB.

По мнению старшего экономиста RBC Capital Markets Суй-Линь Он, конец 2010 года свидетельствует о большей склонности к мягкой денежно-кредитной политике. По ее словам, Резервный банк Австралии /РБА/ не потревожат до 2-го квартала следующего года.

"Теперь мы ожидаем, что РБА займет выжидательную позицию до начала 2-го квартала, но по-прежнему прогнозируем, что ключевая процентная ставка к концу /2011/ года составит 5,50%", - сказала она.

"Учитывая, что на 2011 год запланировано три повышения ставки, существует риск того, что одно повышение может быть перенесено на 2012 год", - добавила она.

Изменение мнения относительно перспектив повышения процентной ставки последовало за поступившими на этой неделе сообщениями о том, что рост экономики Австралии в 3-м квартале был самым низким за два года. Розничные продажи в октябре также резко упали, усиливая сомнения в отношении решения центрального банка повысить ключевую процентную ставку до 4,75% против 4,50% в начале ноября.

По словам Пола Бреннана, главы экономического подразделения Citigroup, комбинация повышения процентной ставки РБА и еще больший рост процентных ставок по ипотечным кредитам крупных коммерческих банков замедлит рост экономики.

"Неожиданно слабые данные по ВВП, которые вышли на этой неделе, и свидетельства того, что повышение ключевой процентной ставки РБА в ноябре и рост процентов по кредитам, еще сильнее снизили спрос на кредиты, а расходы домохозяйств говорят о том, что текущее замедление экономики Австралии может продолжиться и летом", - сказал он.

Этот комментарий совпал с последними заявлениями РБА, указывающими на то, что его вполне устраивает текущая процентная ставка, которая после октября 2009 года повышалась семь раз.

На следующей неделе в центре внимания будет заседание РБА во вторник, посвященное денежно-кредитной политике. Заявление управляющего может укрепить мнения о том, что РБА не торопится снова начать цикл ужесточения.

Возможность того, что ЕЦБ увеличит покупки государственных облигаций еврозоны, частично развеяли опасения валютных инвесторов, по крайней мере, временно, что долговой кризис может распространиться на другие страны, так как ЕЦБ является кредитором последней инстанции.

Йенс Нордвиг, глава валютно-аналитического департамента Nomura Securities в Нью-Йорке, говорит: "Существуют явные признаки того, что центральный банк проявляет большую активность, покупая португальские" государственные облигации, что помогло евро восстановить утраченные позиции, так как центральный банк "принимает меры, а не просто говорит об этом".

Хотя евро может демонстрировать временный рост в результате любых покупок облигаций, в долгосрочной перспективе риск сохраняется, так как меры, принятые для поддержки проблемных стран еврозоны, например, Греции и Португалии, дают лишь временное решение.

"Ситуация в еврозоне стала критической", - говорит Джейн Фоли, старший валютный стратег-аналитик Rabobank в Лондоне. "Рынки отказываются признавать, что спасение Ирландии подведет черту под кризисом суверенного долга, и теперь ставится под сомнение бюджетная устойчивость основных членов /союза/", - говорит она, ссылаясь на Испанию, намного более крупную экономику.

По словам министра финансов Германии Вольфганга Шойбле, он "абсолютно убежден", что у еврозоны есть способы обеспечить стабильность евро в будущем. Его комментарии опубликованы в пятницу французской ежедневной газетой Les Echos. Он сказал, что волатильность на финансовых рынках еврозоны будет снижаться при условии последовательной реализации мер, которые уже приняты. "Я убежден, что единая европейская валюта – это большое преимущество не только для еврозоны. Мировая экономика также все больше зависит от европейской валюты, в которой она заинтересована", - сказал он.

Британский фунт, который торгуется разнонаправленно, вероятно, будет удерживаться в узких диапазонах до публикации данных США по занятости.

По состоянию на 06.50 по Гринвичу пара доллар/иена на межбанковском рынке торговалась по 83,57-61, пара евро/доллар – по 1,3215-21, пара евро/иена – по 110,45-51, пара британский фунт/доллар – по 1,5613-18, пара доллар/швейцарский франк – по 0,9930-35.

Торги на азиатской сессии проходили вяло, так как большинство краткосрочных инвесторов заняло выжидательную позицию перед выходом в 13.30 по Гринвичу данных по рынку труда. По словам трейдеров, эти данные станут водоразделом для доллара США.

"Данные по числу рабочих мест вне сельского хозяйства США будут очень важными", - сказал Кальвин Це, стратег-аналитик Morgan Stanley.

По словам трейдеров, результат, вероятно, окажется неожиданно благоприятным, поскольку выходящие в последнее время данные США были лучше ожиданий рынка.

Согласно прогнозу экономистов, опрошенных Dow Jones, число рабочих мест вне сельского хозяйства США в ноябре должно вырасти на 144 000 по сравнению с октябрем, когда число рабочих мест увеличилось на 151 000. Тем не менее, безработица может остаться без изменений на уровне 9,6%.

По словам экономистов, благоприятные данные по рынку труда могут вызвать у инвесторов ожидания того, что Федеральная резервная система США снизит масштаб последних мер количественного смягчения, что является очевидным положительным фактором для американской валюты.

Старший стратег-аналитик Barclays Capital Масафуми Ямамото один из многих, кто ожидает выхода неожиданно благоприятных данных, и прогнозирует увеличение числа рабочих мест на 170 000, при этом уровень безработицы составит 9,5%. Если его мнение окажется верным, пара доллар США/японская иена может вырасти к 84,50.

В интервью Dow Jones Newswires в четверг президент Европейского центрального банка Жан-Клод Трише заявил, что дешевые деньги будут по-прежнему легко доступными. Хотя его заявление совпало с ожиданиями, этого, по словам дилеров, оказалось недостаточно для устойчивого роста евро.

"То, что произойдет потом, вызывает серьезные опасения у инвесторов, поскольку европейский валютный союз в долгосрочной перспективе выглядит все менее устойчиво", - сказал Стивен Халл, старший стратег-аналитик Morgan Stanley.

Там говорят, что наилучшим способом играть на понижение евро является покупка швейцарского франка, имеющего статус валюты-убежища.

Согласно представленным данным, по сравнению с тем же периодом предыдущего года индекс потребительских цен также вырос на 0,2%. Рост оказался лучше среднего прогноза пяти экономистов, опрошенных Dow Jones Newswires, согласно которому индекс должен был вырасти на 0,1%.

Цены на транспорт выросли на 0,8% по сравнению с предыдущим месяцем, а цены на аренду и энергоносители выросли на 0,7%.