EUR/USD натолкнулась на непроходимый уровень 1,3580 и теперь застряла в рамках 180-пунктового диапазона. Сил на движение вверх нет, так как опасения по поводу дальнейшего смягчения монетарной политики ЕЦБ все же ограничивают потенциал роста, однако и падать пара не может, учитывая череду стабильных показателей из Германии, подтверждающих хорошие позиции крупнейшей экономической системы мира. В среднесрочной перспективе путь 1,32 выглядит вполне реально, однако на текущий момент мы будем продолжать отслеживать экономические данные из еврозоны. На сегодня интересных отчетов из Е-17 не запланировано, так что больше внимания привлекут данные из США: рынок жилья и потребительское доверие. Если данные подтвердят рост показателей в соответствии с прогнозом, это станет еще одним поводом для падения в район 1,3480 в ближайшее время.
GBP/USD несколько ослабла, отчасти в ожидании сегодняшнего выступления главы Банка Англии Марка Карни. Мы знаем, что монетарные власти Великобритании не торопятся со сменой курса политики, предпочитая недооценивать экономические перспективы, чем переоценивать их. Пара откатилась в преддверии очередных «мягких» комментариях, но вполне может вновь вернуться в район 1,6240 при появлении первых же комментариев председателя.
Для USD/JPY наступают интересные времена – с каждым днем пара все ближе к историческим максимумам, которых мы ждали еще с самого начала года. Большую роль будут играть отчеты из США, которые должны будут подтвердить стабильность роста крупнейшей экономики мира. Если индекс потребительского доверия сегодня окажется выше прогнозных значений, можно ждать укрепления пары в район 102,00.
DAX: фьючерсы корректируется после уверенного роста в понедельник
Покупаем, в случае если котировки двинутся вверх после тестирования поддержки 9255. Цель - 9325 Stop-Loss=9205
Причина сформированной стратегии
Фьючерсы на немецкий фондовый индекс DAX 30 корректируются после уверенного роста в понедельник 25 ноября, почувствовав сопротивление в районе 9323. Тем не менее, перспективы экономики Германии остаются хорошими, макроэкономическая статистика, поступающая из этой страны, носит позитивный характер. Мы полагаем, что после некоторой коррекции индекс вернется к росту. Ищем возможности для покупок вблизи технически важных уровней поддержки.
Brent: участники рынка осторожно восприняли договоренности с Ираном
Стратегия 1. Покупаем, в случае если котировки закроются выше уровня сопротивления 111,30. Цель - 112,45. Stop-Loss=110,20
Причина сформированной стратегии
Североморский эталонный сорт Brent полностью отыграл назад все свои потери, которые понес на открытии недели после того как переговоры в Женеве между Ираном и Совбезом ООН закончились успешно. Европейский сорт закрыл «гэп» вниз и обновил недельные максимумы в области 111,30. Важно отметить, что область сопротивления 111,30 – это максимальное значение с сентября, которое было достигнуто ценами после того как из нее стали дисконтироваться риски связанные с Сирией. Для движения вверх выше этой отметки необходимы дополнительные фундаментальные предпосылки. Выделить таковые сейчас сложно, но поддержку может оказать позитивная динамика фондовых индексов. В случае преодоления сопротивления 111,30 целью движения станет область 112,50. Интересен Brent может быть и для покупок на относительно низких уровнях.
Brent: участники рынка осторожно восприняли договоренности с Ираном
Стратегия 2. Покупаем, если котировки двинутся вверх после тестирования поддержки 109,65 и закроются выше уровня сопротивления 110,22. Цель - 111,30. Stop-Loss=109,35
Причина сформированной стратегии
Североморский эталонный сорт Brent полностью отыграл назад все свои потери, которые понес на открытии недели после того как переговоры в Женеве между Ираном и Совбезом ООН закончились успешно. Европейский сорт закрыл «гэп» вниз и обновил недельные максимумы в области 111,30. Важно отметить, что область сопротивления 111,30 – это максимальное значение с сентября, которое было достигнуто ценами после того как из нее стали дисконтироваться риски связанные с Сирией. Для движения вверх выше этой отметки необходимы дополнительные фундаментальные предпосылки. Выделить таковые сейчас сложно, но поддержку может оказать позитивная динамика фондовых индексов. В случае преодоления сопротивления 111,30 целью движения станет область 112,50. Интересен Brent может быть и для покупок на относительно низких уровнях.
НЕФТЬ: Иран не окажет немедленного влияния на предложение на рынке
Стратегия 1. Покупаем, в случае если котировки закроются выше уровня сопротивления 111,30. Цель - 112,45. Stop-Loss=110,20
Стратегия 2. Покупаем, если котировки двинутся вверх после тестирования поддержки 109,65 и закроются выше уровня сопротивления 110,22. Цель - 111,30. Stop-Loss=109,35
Цены на нефть основных эталонных сортов чувствуют себя уверенно в последние сутки по мере того как участник рынка оценивают договоренности достигнутые между странами-членами Совета безопасности ООН и Ираном по поводу ядерной программы этой исламской республики, а также закладываются на рост коммерческих запасов сырья в США.
Фьючерсные контракты на европейскую нефть марки Brent со сроком экспирации в декабре в течение понедельника восстановили полностью все утраченные позиции и обновили максимумы предыдущей недели, достигнув отметки 111,60 долларов за баррель. Во вторник утром в 12.00 МСК они котировались в районе 110,75. Одновременно американский эталон WTI вплотную приблизился к уровню закрытия пятницы, находящемуся на уровне 94,75. Таким образом, участники свели на нет все последствия снижения цен, спровоцированное достижением соглашения в Женеве. Объем торгов всеми фьючерсами в Лондоне был на 15% выше среднего, а в Нью-Йорке на 8% ниже. Разница в стоимости между контрактами держалась на уровне 16,91, максимального за последние восемь месяцев.
Женевское соглашение между ведущими мировыми державами и Ираном обозначило лишь ориентиры для дальнейшего сотрудничества и не окажет немедленного влияние на состояние спроса и предложения на рынке нефти. К такому выводу приходят его участники, анализируя появляющиеся подробности переговоров. Тем не менее, в долгосрочной перспективе выполнение Ираном всех требование будет вести к постепенному снятию санкций и может стать поводом для уменьшения геополитического премиума в ценах на Brent. Ситуация продолжит оставаться в центре внимания.
Согласно опросу, проведенному информационным агентством Bloomberg и опубликованному 25 ноября, в среду 27 ноября прогнозируется увеличение коммерческих запасов в США на 300 тысяч баррелей в традиционном недельном отчете Агентства энергетической информации (19.30 МСК). Это будет первый их рост за последние два месяца. Принимая во внимание незначительное сокращение неделей ранее, можно предполагать некоторую стабилизацию ситуации.
С точки зрения технического анализа важно отметить, что область сопротивления 111,30 – это максимальное значение с сентября, которое было достигнуто ценами после того как из нее стали дисконтироваться риски связанные с Сирией. Для движения вверх выше этой отметки необходимы дополнительные фундаментальные предпосылки. Выделить таковые сейчас сложно, но поддержку может оказать позитивная динамика фондовых индексов. В случае преодоления сопротивления 111,30 целью движения станет область 112,50. Интересен Brent может быть и для покупок на относительно низких уровнях.
Торговые рекомендации:
Стратегия 1. Покупаем, в случае если котировки закроются выше уровня сопротивления 111,30. Цель - 112,45. Stop-Loss=110,20
Стратегия 2. Покупаем, если котировки двинутся вверх после тестирования поддержки 109,65 и закроются выше уровня сопротивления 110,22. Цель - 111,30. Stop-Loss=109,35
GOLD: сильная макроэкономическая статистика по США продолжит оказывать давление на драгоценные металлы
Продавать при пробое уровня 1244 с целью 1228. Stop-Loss = 1255.
Причина сформированной стратегии
Протоколы последнего заседания ФРС США показали готовность американского регулятора пойти на сворачивание программы QE3 в случае улучшения основных макроэкономических показателей страны. Отметим, что сегодня вечером будет опубликована статистика по рынку жилья в США. В 17.30 МСК выйдут данные по числу закладок новых домов в США. В 18.00 МСК мы узнаем, как выросли цены на жилье в 20-и крупнейших городах США за прошедший год. В случае, если статистика не подведет, мировая резервная валюта продолжит свое укрепление относительно драгоценных металлов. По золоту не исключаем повторного тестирования недавнего уровня поддержки 1228 USD.
USD/CHF: под давлением на фоне неопределенности с дальнейшей ДКП ЕЦБ
Продавать сейчас с целью 0,9023. Stop-Loss = 0,9130.
Причина сформированной стратегии
Сегодня член управляющего совета ЕЦБ Б.Кере заявил о том, что ЕЦБ не рассматривает дефляцию в качестве вероятной перспективы. В то же время ЕЦБ может опустить ставку рефинансирования ниже 0,25% в случае необходимости. Спекуляции на тему будущей ДКП политики в еврозоне привносят дополнительную волатильность европейским валютам. Укрепление пары EUR/USD оказывает давление на пару USD/CHF.
