|
Обзоры рынков
|
|
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:33 | Сообщение # 3676 |
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Что касается крупных «мажоров», то традиционные валюты-убежища, такие как евро, иена и франк, в начале недели не пользуются спросом. Евро остается под давлением после недавнего заседания ЕЦБ, а главными бенефициарами такого расклада, вероятно, станут доллар и фунт. Мы видим все больше свидетельств того, что мировые ЦБ за пределами США и Великобритании принимают меры для предотвращения нового обвала рискованных активов, что позволит ФРС повысить ставки уже совсем скоро, а Банку Англии в следующем году. Несомненно, в преддверии заседания Банка Англии в четверг несколько рискованно открывать позиции по британской валюте, однако мы видим неплохую возможность для продажи евро/фунта. В целом, мы считаем, что попытки восстановления рискованных активов окажутся непродолжительными. Во-первых, повышение аппетита к риску упростит задачу FOMC повысить ставки уже в ближайшей перспективе. Во-вторых, ужесточение монетарной политики в США усилит отток капитала из развивающихся стран и сырьевых экономик G10. В добавок к этому, возможный отказ Банка Китая от продолжения конкурентной девальвации не помешает другим центробанкам девальвировать свои валюты. Примером тому служат результаты последнего заседания ЕЦБ. Мы также считаем, что недалек тот момент, когда и Банк Японии объявит о принятии дополнительных стимулирующих мер.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:33 | Сообщение # 3677 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Курс рубля отправляется на минимумы
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:34 | Сообщение # 3678 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Рубль возобновил снижение во второй половине дня в понедельник вслед за тем, как нефть марки Brent потеряла поддержку уровня $49 и опустилась на доллар ниже этого уровня. Нефть дешевеет в понедельник после того, как России фактически отвергла предложение Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) о совместных усилиях по поиску справедливой цены. "Золотой век" ОПЕК закончился, когда организация решила не снижать добычу в ноябре прошлого года в ответ на падение цен на нефть, заявил глава Роснефти Игорь Сечин. "Данные о занятости в США были неожиданно низкими, и цены на нефть упали за счет ожиданий ослабления экономики. Мы думаем, что на этой неделе цены будут снижаться, не находя поддержки", - по своему видят ситуацию с нефтью эксперты Phillip Futures.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:34 | Сообщение # 3679 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| "Китай сегодня влияет на котировки нефти. Рынок не уделяет большого внимания таким хорошим новостям, как рост европейских акций и цен на базовые металлы и снижение числа действующих буровых установок в США", - предложил свою версию старший аналитик сырьевых рынков SEB Бьярне Шильдроп. Торги понедельника проходят при низкой активности из-за американского праздника - Дня труда. По этой причине сегодня не торгуют контракт с расчетами сегодня. Мировые рынки также малоликвидны и спокойны.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:34 | Сообщение # 3680 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Обратим внимание на тот факт, что рубль "съел" почти всю коррекцию, наблюдавшуюся вслед за отскоком мировых фондовых площадок и цен на нефть, ставшим максимальным за два десятилетия (30 %). Теперь, с технической точки зрения, на повестке дня стоит обновление локальных максимумов по доллару и евро, установленных в августе. Неблагоприятным фактором для рубля остается напряженный график выплат по внешнему долгу в условиях западных санкций. В сентябре номинальный объем выплат составит почти $17 миллиардов вместе с процентами.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:34 | Сообщение # 3681 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Далее в фокусе рынка окажется заседание ФРС на следующей неделе, а также совет директоров ЦБР в ближайшую пятницу. Августовский рост инфляции, который стал максимальным с засушливого лета 2010, и усиление волатильности курса рубля, скорее всего, заставят центробанк прекратить серию понижений процентных ставок. На протяжении первой половины года регулятор плавно на каждом совещании понижал ключевую ставку, давая понять, что и впредь готов придерживаться такому курсу. Потребительские цены в РФ выросли в августе 2015 года на 0,4 % к предыдущему месяцу и на 15,8% - к аналогичному периоду предыдущего года, превысив прогнозы аналитиков. Если усиление инфляции продолжится Банк России может снова начать повышать процентные ставки. Ключевая ставка ЦБР сейчас составляет 11 % годовых после её понижения в конце июля.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:34 | Сообщение # 3682 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Стратеги Credit Suisse отмечают, что последние изменения в технической картине носили неблагоприятный для евро/доллара характер, и, в то время как пара остается в диапазоне, они склонны торговать его с позиции медведей. В банке открыли шорт от $1.1150 и советуют следовать их примеру, отмечая, что риски в краткосрочной перспективе смещены в пользу тестирования поддержки на $1.1020. Прорыв ниже, между тем, будет предполагать усиление негативного настроя и откроет дорогу к $1.0874 и $1.0819/09. В CS ожидают, что попытки роста будут ограничены сопротивлением в районе $1.1205 и $1.1245/53.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:35 | Сообщение # 3683 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| На этой неделе наша торговая система G10 FX Financial Scorecard рекомендует к покупке: швейцарский франк, канадский и австралийский доллар, а к продаже: доллар США, японскую иену и евро (вес в общем портфеле указан в таблице ниже). Рекомендации прошлой недели привели к убытку в размере 1.3%. В частности, рекомендованные к продаже на прошлой неделе новозеландский доллар и швейцарский франк обошлись дорогим удовольствием для портфеля. Следующая публикация сигналов модели состоится 14 сентября.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:35 | Сообщение # 3684 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| сигналы модели G10 FX Financial Scorecard формируются (на входе) с использованием 4 параметров:
1. Технический анализ (MACD2);
2. Процентные ставки (однолетние свопы);
3. Премия за риск (подразумеваемая волатильность);
4. Позиционирование участников рынка.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:35 | Сообщение # 3685 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| С начала применения модели (октябрь 2010 года) ее доходность составляет 11.5%. Тест на исторических данных для периода с января 2006 года по сентябрь 2010 года показал доходность 67%.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:37 | Сообщение # 3686 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Валютные стратеги BNP Paribas обновили свою еженедельную оценку ситуации на валютном рынке, в подготовке которой используется квантовая модель «STEER», довольно успешно зарекомендовавшая себя с точки зрения точности своих прогнозов. Напомним, что данный банк является пионером использования данного подхода к оценке «справедливости» текущих валютных курсов. Основу данной методики представляет взаимосвязь между процентными ставками, стоимостью акций и цен на сырьевые товары. Ниже приведена таблица с указанием валютной пары, ее текущего курса, «справедливой» цены, дельты между двумя предыдущими параметрами и сигналом на покупку/продажу.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:37 | Сообщение # 3687 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| квантовым называется инвестиционный фонд, торговая стратегия которого основана на количественном анализе. Фонд управляется сложной компьютерной формулой, которая и определяет, какие активы являются привлекательными для инвестиций. В классическом варианте квантового фонда окончательное решение о покупке или же продаже актива принимается исключительно на основании показателей расчетной модели. Однако есть квантовые фонды, в которых управляющий или группа управляющих на основе человеческого суждения может вносить корректировки в компьютерную модель.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:37 | Сообщение # 3688 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Результаты рекомендаций прошлой недели носят смешанный характер. Так сигнал к покупке в паре аусси/доллар был откровенно неудачным и принес бы убытки. В тоже время сигнал к продаже евро против норвежской кроны был успешен и однозначно позволил бы заработать. Сигнал длинной позиции в паре евро/франк можно оценить как нейтральный. Возложенного на него потенциала он не реализовал, но и убытков бы не принес. На этой неделе модель STEER сохраняет свои рекомендации с прошлой недели. Без всяких изменений
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:38 | Сообщение # 3689 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Евро/доллар. Медвежий настрой последних двух недель должен сохраняться. Мы предпочитаем «играть» в короткую сторону, рассматривая продажи от 1.1150. Продавцы будут активничать выше 1.1250, а ближайшая реально прочная поддержка находится на 1.1000. Торговые потоки на прошлой неделе выглядели «смешанными» с небольшим перевесом покупателей.
|
| |
| |
| andrewsam Offline | Дата: Вторник, 08.09.2015, 07:38 | Сообщение # 3690 |
|
Скучающий Бог
Группа: ИнстаФорекс
Сообщений: 54325
Бонус: $8148.75
| Доллар/иена. Учитывая празднование Дня Труда в США в понедельник, мы рекомендуем торговать диапазон, продавая на подходе к 119.63 со стопом выше 120.00. Первая поддержка, достойная внимания, находится в области 118.60/70.
|
| |
| |
