Новости Форекс. США теряет позиции лидера
Европейский предмаркет: процесс генерирования идей для формирования долгосрочного направления рынка в самом разгаре.
Кратко о вчерашних макроэкономических данных, поступивших из США. Агентство Moody's Investors Service изменило свою оценку розничного сектора США с «негативной» на «стабильную» с некоторой оговоркой: «Хотя мы и считаем, что условия в розничном секторе стабильные, они все же находятся на очень низких уровнях». При этом потребительское доверие в США неожиданно снизилось в сентябре, поскольку домохозяйства испытывают давление со стороны растущей безработицы. Как было сообщено Conference Board, индекс потребительского доверия снизился до 53,1 (предыдущее значение: 54,5). При этом экономисты ждали увеличения показателя до 57,0. Индекс текущих условий упал до 22,7 с 25,4. Индекс ожиданий экономической активности в ближайшие полгода снизился до 73,3 с 73,8. Падение индексов связано все с той же проблемой занятости.
Кроме указанной статистики вчерашняя американская сессия принесла немало интересных мнений по поводу текущей ситуации и перспектив.
В частности, со стороны FDIC сообщено, что существует вероятность проблем с ликвидностью в 2010 г., если не будут приняты дополнительные меры; что проблемы банков с активами не решатся в ближайшее время; что без дополнительных мер страховой фонд истощится к 2013 г.; что планируемые убытки банков вырастут до $100 млрд в 2013 г. Получается, FDIC попросту расписалась в своем бессилии перед грядущими перспективами. Однако для анализа представленная информация очень даже неплоха, поскольку указывает на окончание текущего цикла году этак в 2013-ом.
Сделал вчера заявление и небезызвестный господин Фишер, продолжив тему сворачивания политики количественного смягчения, поднятую на днях его соратником по ФРС господином Уоршем: «Учитывая временной интервал между началом реализации денежно-кредитной политики и тем моментом, когда она начинает влиять на экономику, процесс сворачивания политики должен начаться сразу после появления убедительных признаков того, что экономический рост набирает силу, и банки смогут увеличить объем кредитования…
Безусловно, есть некоторые опасения, что надежды на восстановление рынка жилья могут растаять из-за проблем, с которыми рынок столкнулся ранее, если власти откажутся от денежно-кредитного и налогово-бюджетного стимулирования… Тем не менее, на мой взгляд, существует предел для поддержки, которую могут оказать ФРС в плане денежно-кредитных мер и Конгресс США в плане налогово-бюджетных мер». Добавил господин Фишер следующее: «Что касается угроз инфляции в долгосрочной перспективе, связанных с увеличением баланса ФРС, то я по-прежнему сохраняю бдительность». Подтвердил также, что FOMC завершит интервенцию объемом в $1,25 трлн на рынке ценных бумаг, обеспеченных ипотекой, к концу I квартала 2010 г.
Что касается затронутой темы инфляции, то она обретает все более четкие очертания. В частности, судя по заявлению представителя ФРС Ч. Плоссера, риск высокой инфляции в средне- и долгосрочной перспективе присутствует. В целях минимизации риска господин Плоссер выступает за необходимость разворота в денежно-кредитной политике, выхода из этапа чрезвычайно низких процентных ставок и большого объема ликвидности, дабы избежать повторения «Великой Инфляции 70-х годов».
Итак, тема «Великой Депрессии» сменяется темой «Великой Инфляции». Опять же судя по содержанию выступления, «выход» может быть «агрессивным». Кроме этого, Ч. Плоссер отметил, что видит признаки «поворотной точки» в экономике США, указывая на прогнозируемый им рост экономики во II полугодии 2009 г, 2010 и 2011 гг. Безработица при этом рассматривается как «запаздывающий индикатор» (?).
С другой стороны, о более долгосрочных перспективах нынешние и бывшие члены ФРС высказываются в другом ключе. К примеру, бывшего главу ФРС США П. Волкера заботит проблема роста Китая и других развивающихся экономик, который выявляет факт снижения сравнительного экономического и интеллектуального лидерства США. По мнению П. Волкера именно безработица замедлит темпы восстановления после рецессии.
Отсюда вопрос читателя: к чему столь подробные ссылки на высказывания представителей ФРС? Ответ: идет важный процесс генерирования идей для формирования долгосрочного направления рынка.
О валютных парах
EUR/USD. Текущий диапазон торговли: 1,46 – 1,4650. Ближайшие интересы сверху: 1,4650; 1,47; 1,48. Значимое сопротивление сверху сместилось в район 1,52 – 1,5250, а это означает, что выстрел вверх не исключается. Агрессивная цель при движении наверх: 1,4950 – 1,50. Ближайшие интересы снизу: 1,46; 1,4550; 1,45. Значимая поддержка: 1,4630 (61,8% восстановления к нисходящему тренду 15.07.08 – 27.10.08); 1,44 (1,4398 – дневная 50-ая EMA). Агрессивная цель при движении вниз: 1,4450. Внимание привлечено к диапазону 1,46 - 1,4650, который в данный момент является определяющим, поскольку является границей повышательных и понижательных рисков. Заметим, что диаграммы активности игроков по итогам американской сессии указывают на преобладание покупок при снижениях пары.
GBP/USD. Пара торгуется в диапазоне 1,60 – 1,6050, т.е. выше текущей границы повышательных и понижательных рисков (1,59 – 1,60). Ближайшие интересы сверху: 1,61; 1,63. Значимое сопротивление: 1,62. Агрессивная цель в случае пробоя указанного сопротивления: 1,65. Ближайшие интересы снизу: 1,59; 1,58; 1,57. Значимая поддержка: 1,60; 1,57 – 1,58 (поддержка веера Фибоначчи 23.01.09 – 03.06.09). Агрессивная цель при движении вниз: 1,55. Анализ активности игроков указывает на снижение активности в направлении продаж.
AUD/USD. Пара обновила High (0,8803) и продолжает находиться в процессе формирования вершины. Текущий уровень торговли: 0,88. Таким образом, указанная ранее агрессивная цель достигнута. Существует риск движения в направлении 0,8850 (0,87 + премия за риск), и пока данная отметка является границей повышательных рисков. Напомним, что граница обоюдных интересов сверху длительное время остается на отметке 0,87. Эта же отметка в настоящий момент является границей повышательных и понижательных рисков. Ближайшие интересы снизу: 0,87; 0,86. Значимая поддержка: 0,85 – 0,86 (поддержка веера Фибоначчи 04.03.09 – 03.06.090,81). Ближайшие уровни Фибоначчи, к которым однозначно будет притянута пара: 0,8670 (23,6% коррекции к восходящему тренду апрель 2001 г. – июль 2008 г.); 0,84 (61,8% восстановления к нисходящему тренду июль 2008 г. – октябрь 2008 г.). Заметим, что в противовес оптимизму главы РБА в последние дни макроэкономическая статистика, поступающая из Австралии, не столь хороша.
USD/CAD. Текущий уровень: 1,08. Ближайшие интересы сверху: 1,0870. Значимое сопротивление: 1,0929; 1,09 – 1,10 (линия веера Фибоначчи 09.03.09 – 01.06.09), 1,0914 (50-ая дневная EMA). Ближайшие интересы снизу: 1,0811. Решающими для пары являются диапазон 1,0811 – 1,0870 и ключевое сопротивление 1,0929. С одной стороны, диаграммы активности игроков указывают на приоритет покупок пары, с другой стороны, сопротивление 1,0929 слишком сильно, а агрессивная цель при падении расположена слишком далеко (1,0309).
USD/CHF. Текущий диапазон торговли: 1,03 – 1,04. Ближайшие интересы сверху: 1,0363; 1,0417. Значимое сопротивление: 1,05 – 1,06 (сопротивление веера Фибоначчи 21.11.08 – 02.06.09); 1,0528 (дневная 50-ая EMA). Ближайшие интересы снизу: 1,0309; 1,0256. Агрессивная цель при движении вниз: 1,0050. Надежду на рост вселяет то обстоятельство, что пара торгуется выше границы повышательных и понижательных рисков 1,0204 – 1,0256 и выше уровня Фибоначчи:1,0280 (-14,6% к нисходящему тренду октябрь 2000 г. – декабрь 2004 г.). Краткий вывод: пара тестирует дно, возможен разворот.
USD/JPY. Текущий диапазон торговли: 89,50 – 90, т.е. ниже текущей границы повышательных и понижательных рисков (90,09 – 91,32). Ближайшие интересы сверху: 90,09; 90,50; 91,32; 91,74.Значимое сопротивление: 91,74. Ближайшие интересы снизу: 89,29. Значимая поддержка: 87,10. Важно, что текущая граница обоюдных интересов сместилась вниз, к отметке 85,47, и теперь расположена ниже долгосрочной границы 88,11. Краткий вывод: высокие риски, равновероятны тестирование дна и ход вверх. О противостоянии Минфина Японии и мощного экспортного лобби мы сообщали ранее. Ситуация обостряется. Напомним, что дополнительным источником сил для JPY до настоящего момента был процесс репатриации капитала в преддверии завершения первого полугодия, которое по японскому финансовому календарю заканчивается 30 сентября, т.е. сегодня. И это очень важный момент. Напомним также, что «политическим» для пары USD/JPY является уровень 80 (точнее, отметка 79,75, достигнутая в 1995 г.). Он слишком близок.
О ближайших основных публикациях и событиях
В 11:45 мск состоится выступление главы Центрального банка Германии А. Вебера.
В 11:55 мск в Германии публикуется информация по безработице.
В 13:00 мск в Швейцарии выйдет Ежеквартальный бюллетень Национального банка Швейцарии.
В это же время в Еврозоне будет опубликован предварительный индекс потребительских цен.
Также в 13:00 мск состоится выступление члена Комитета по монетарной политике Банка Англии Д. Майлса.
По материалам Fibo Group
