Новости Форекс. Обзор основных валют Forex

Минувшая недельная сессия Форекс охарактеризовалась падением оптимизма на рынке.

Перерыв в этом процессе, который имел место в четверг, когда данные по американскому ВВП за 3-й квартал расположили инвесторов к возобновлению покупок рисковых активов, был не долгим, уже на следующий день все вернулось на «круги своя», участники финансовых рынков стали более реалистично оценивать перспективы мировой экономики и на этом фоне фондовые индексы вновь «бодро» полетели вниз вместе с ценами на нефть.

Данные по экономике США отмечались разнонаправленными результатами, но в большей степени позитивными, хотя кроме данных по ВВП улучшению настроения не поспособствовали. Расходы в сентябре упали на 0.5% к августу, настроения потребителей ухудшились, об этом сообщили фактически все исследовательские структуры, первичные обращения за пособиями по безработице остались на высоких уровнях, заказы на товары длительного пользования в сентябре выросли лишь на 1.0% после падения на 2.6% в августе, за год заказы упали на 24.1%.

Производственная активность в октябре, в регионах, продемонстрировала негативный тренд, порадовал лишь PMI Чикаго переходом на положительную территорию, причем сразу к уровню 54.2, после 46.1 ранее. Начавшуюся неделю трудно переоценить с позиции новостного фона и запланированных событий финансово-политического характера, три ведущих мировых ЦБ - США, ЕС и Великобритании объявят о своих решениях относительно ставок, при этом рынок будет ждать каких-либо новшеств не в плане изменений по самому инструменту, а именно относительно перспектив программ количественного смягчения, если от ФРС ждут ужесточения, то мнения относительно действий Банк Англии склоняются в пользу того, что программа выкупа ценных бумаг может быть расширена, кстати, ожидания от ЕЦБ, скорее всего, тоже сводятся к «голубиному» варианту.

Кроме этого, как обычно, в первую пятницу месяца будет представлен главный отчет по труду за октябрь, прогнозы обещают продолжение сокращения рабочих мест вместе с ростом уровня безработицы до 9.9%. На ряду с этим будет публиковаться и другая статистика, однако, рынок будет жить ожиданиями именно этой информации, а потому разворот главных действий следует отнести на вторую половину начавшейся недели.

EUR

Единая валюта провела всю неделю в нисходящем тренде, сделав перерыв в четверг, по случаю очень неплохих данных из Штатов и собственной экономике, представленных «сентимент» индексами. В остальном макростатистика ЕС к оптимизму не располагала. Кредитование в сентябре, в Еврозоне, показало отрицательную динамику, темп расширения денежной массы М3 упал до 1.8%. Потребительские цены, в октябре в целом по Еврозоне упали за год на 0.1%, розничные продажи в Германии в сентябре нежданно упали, на 0.5% по сравнению с предыдущим месяцем после снижения на 1.8% в августе.

Уровень безработицы в целом по Еврозоне в сентябре показал новый максимум 9.7%, а по Германии наоборот сокращение, что правда уже относится аналитиками на счет манипуляций посредством новых методик подсчета. Макростатистики по экономике Еврозоны, на неделе начавшейся, будет не много, основное внимание будет сосредоточено на данных по деловой активности в производственном и сервисном секторах ЕС и Германии, которые ожидаются с продолжением улучшения, уровень активности прогнозируется с распространением дальше на позитивную территорию выше 50. Кроме этого интересны будут результаты розничных продаж в ЕС за сентябрь, где также ожидается рост по месяцу, на 0.2% и замедление падения по году.

Однако, центральным пунктом недельного событийного фона, для евро, несомненно, будет заседание ЕЦБ по ставке. Предполагается, что инфляционные ожидания в Еврозоне носят достаточно умеренный характер, что доказывается динамикой потребительских цен по всему ЕС, и этот факт дает хорошие аргументы сторонникам продолжения стимулирующего курса удерживать свои позиции. В то же время, если вспомнить о проблемах кредитования в Еврозоне, то можно даже предположить о каких-либо намеках на более мягкое поведение европейского регулятора в будущем, если того потребует обстановка.

GBP

Английский фунт не только проявил стойкость ко всем перипетиям на рынке, которые обуславливали снижение интереса к доходным валютам, но и зафиксировал «профит» в отношениях с долларом по итогам недельных торгов. Очевидно, рынок все-таки не совсем уверен в своей правоте, когда после мрачных результатов по ВВП Британии подверг масштабным распродажам стерлинг.

При этом и статистика с «островов», хоть и была немногочисленной, но, тем не менее, отражала неплохую динамику - в розничных продажах по отчету от конфедерации британских промышленников, где продемонстрировали октябрьский баланс в позитиве и в месячном росте цен на жилье в Великобритании в октябре. По данным от Nationwide цена обычного дома в октябре выросла на 0.4% по сравнению с предыдущим месяцем, когда рост показывал +0.9%. Прогнозы, правда, предполагали, что рост цен в октябре составит 0.7% м/м и 1.7% г/г.

Данные по денежной массе, показавшие слабые результаты в кредитовании, совпали с выходом показателей штатовского ВВП и не повредили стерлингу, но стали «информацией к размышлению», на основе, которой рынок заподозрил вероятность услышать об увеличении программы количественного смягчения на ближайшем заседании британского ЦБ.

Среди данных, которые будут опубликованы на этой неделе, под особым вниманием, как обычно, окажутся индексы менеджеров по снабжению (PMI) для производственного сектора, сферы услуг и строительного сектора, так называемый «триптих» картины деловой активности Британии за октябрь. Ожидается, что эти индексы покажут продолжение роста по всему спектру, при этом в производственном секторе рост вернул индикатор на положительный уровень, выше 50, а в сфере услуг распространился еще дальше, составив 55.5. Кроме этого, предполагается увидеть положительную динамику в промышленном производстве и обрабатывающем секторе за октябрь, однако, пока только в помесячном сравнении.

В центре же ожиданий и внимания рынка будет решение очередного заседания Банка Англии по ставке. Ожидается, что BoE увеличит программу покупки активов на своем заседании на следующей неделе, но вот относительно масштабов этого увеличения мнения аналитиков разделились. Очевидно, такой настрой рынка не сделает фунту крепкую основу для сохранения позиций и «кабель» уже на слухах начнет понижение.

JPY

В условиях ухода от риска укрепление йены выглядело вполне закономерным, инвесторы «вспомнили» о валюте Японии, как об убежище и за исключением четверга уделяли этому активу повышенное внимание. В результате йена завершила прошедшую неделю укреплением по всему «фронту», против всех majors. Показатели экономики, опубликованные на неделе, отметили отсутствие каких либо значимых изменений, рост промышленного производства продолжился в сентябре и обозначил +1.4% м/м, годовое снижение остается почти на прежних уровнях, -18.9% г/г против -19.0% в августе.

Розничные продажи сократились в сентябре на 1.4% г/г, а расходы домохозяйств стали замедляться и уже составили +1.0% м/м, когда в августе было +2.6% м/м. При этом дефляция продолжает свое шествие, цены на корпоративные услуги в сентябре снизились на 3.2% г/г, а потребительские цены упали на 2.3% г/г. Правда уровень безработицы неожиданно уменьшился с 5.5% до 5.3%, но как полагают экономисты, здесь ситуация схожая с немецкой и возможны манипуляции через методы подсчета.

В строительстве дела продолжают оставаться на очень слабом уровне, новостройки в сентябре составили -37.0% г/г, что несколько лучше августовского показателя -38.3% г/г. Банк Японии принял решение оставить ключевую процентную ставку на уровне 0.1% и завершить прямые покупки коммерческих ценных бумаг и корпоративных облигаций в конце декабря, как и планировалось.

В своем последнем отчете японский регулятор не изменил оценку экономики, отметив, что ситуация начала улучшаться, при этом во второй половине текущего года этот процесс получит продолжение на фоне улучшения ситуации в зарубежных экономиках. Как обычно, первая неделя месяца скудна на экономические новости из Японии.

Валюта «Страны восходящего солнца» останется под влиянием значимых событий из США и Европы, т.е. продолжит быть заложницей уровня склонности к риску, который имеет весьма серьезные перспективы продолжить снижение, а вместе с этим и дать повод для сохранения интереса к йене, как к валюте убежища.

По материалам наших партнеров Forex4you