Новости Форекс. Новости против EUR

Европейский предмаркет: на поле экономических чудес Австралии могут появиться Кот Базилио и Лиса Алиса.

Вчерашняя американская сессия вновь завершилась уверенным ростом на фондовом рынке США. DJI продемонстрировал High = 10062,94. Еще раз напомним, что «психологический» уровень 10000 привязан к уровню 38,2%-ого восстановления к «плановому» снижению 11.10.2007 - 21.11.2008.

Также вчера в европейском предмаркете мы задавали вопрос «что дальше?» и указывали на то, что цели и поддерживающие идеи дальнейшего роста присутствуют. Вместе с тем продолжаются вербальные интервенции, призванные остановить ослабление USD. Особенно активен в этом вопросе Европейский Центральный Банк.

Таким образом, в случае реализации обеих идей роста можно будет, наконец-то, увидеть корреляционный переворот, которого так долго ждут. В конце концов, когда-то необходимо отдать должное авторам многочисленных учебников по фондовому рынку, где говорится о том, что «рост экономики ведет к росту национальной валюты». В данном случае речь идет именно о США. Но тогда необходимо забыть о популярной причинно-следственной формулировке «в то время как ситуация в мировой экономике улучшается, все больше инвесторов стремятся к рискованным активам, таким как нефть и акции, и выходят из доллара, который расценивается как валюта-убежище в периоды экономического спада». В этом и состоит главный вопрос.

Продолжим тему роста фондового рынка. Как мы предполагали ранее, отчетность американских банков Citigroup Inc. и Goldman Sachs Group Inc. произвела неоднозначную реакцию, и индексы готовы были продемонстрировать снижение, но свою позитивную роль сыграли другие факторы. В частности, рост цен на нефть после публикации данных о сокращении запасов в США, и публикация макроэкономической статистики (активность в производственном секторе в октябре продолжила демонстрировать признаки восстановления, хотя и в замедленном темпе, а количество заявок на пособие по безработице уменьшилось).

Что касается самых главных вчерашних показателей США, то индекс потребительских цен (CPI) в сентябре показал рост в месячном выражении на 0,2% (предыдущее значение: 0,4%). Core CPI за месяц вырос на 0,2% против предыдущего значения +0,1%. Данные неоднозначны, а потому дают почву для развития, как идеи дефляции, так и идеи инфляции.

О валютных парах

EUR/USD. Текущий High = 1,4966. Пара вновь предпринимает снижение, которое вчера оказалось неудачным. Агрессивные игроки явно строят стратегии на пробой уровня 1,50 и достижение отметок вплоть до 1,54 – 1,56. Но далеко не факт, что это окажется позволительным. Напомним, что важно обратить внимание на близость уровня трех совпадений 1,4910 (76,4% восстановления к нисходящему тренду 15.07.08 – 27.10.08; 14,6% коррекции к восходящему тренду 2000 – 2008 гг.; -23,6% пробоя выше восходящего тренда 04.03.09 – 03.08.09).

Такие совпадения случаются достаточно редко, и обычно валютная пара отталкивается от значимого уровня в обратную сторону, либо вязнет вдоль него. Важно также отметить, что опционные игроки активизируются в построении стратегий на продажу и выделяют целевой уровень 1,45. На ближайшее время актуальным видится диапазон 1,4850 – 1,4950. Возможно, он будет активно проторговываться, перед тем как паре принять решение о дальнейшем направлении движения.

Особенно отметим факт продолжения вербальной интервенции в пользу снижения EUR, первые признаки которой появились в конце сентября. На сегодня в словесную борьбу вступил член Управляющего совета ЕЦБ А. Вебер, который считает, что рост экономической активности в Еврозоне пока не носит «самоподдерживающий характер», и ожидает восстановления «лишь с середины следующего года, и то лишь с относительно скромной динамикой». Причем господин Вебер в очередной раз заявил, что еще не пришло время прекращать меры по стимулированию экономики.

В продолжение темы необходимо обратить внимание на выступление другого члена Управляющего совета ЕЦБ господина Мерша, который прояснил следующее: ожидаемый в декабре макроэкономический прогноз ЕЦБ послужит для участников рынка ориентиром в отношении того, как и когда будет реализовываться стратегия ЕЦБ по сворачиванию мягкой денежно-кредитной политики. Стратегия выхода ЕЦБ будет учитывать тот факт, что излишняя ликвидность будет сохраняться «как минимум в течение значительной части 2010 года». И, наконец, что говорит сам глава ЕЦБ Ж.-К. Трише? «Чрезмерная волатильность на рынках - наш общий враг»; «Мы заинтересованы в сильном долларе»; «Создание евро не преследовало цель подорвать доверие к доллару США как резервной валюте»; «Время для сворачивания стимулирующих мер еще не наступило».

Что еще? Спектр аргументов в пользу снижения EUR расширяется. ЕЦБ даже указывает на то, что эффект программы утилизации автомобилей в странах Еврозоны может быть негативным, поскольку подобные программы могут «препятствовать эффективности функционирования свободной рыночной экономки и могут отсрочить необходимые структурные изменения, подрывая таким образом перспективы показателей дохода и занятости в долгосрочном периоде». Что касается краткосрочного положительного эффекта на экономическую активность, то его максимум, согласно отчету ЕЦБ, скорее всего, пришелся на II квартал 2009 г.

GBP/USD. Текущий High = 1,6398. Сопротивлением выступает уровень 1,64. Отмечается сильная активность в направлении покупок, однако преодолеть диапазон 1,64 – 1,65 достаточно сложно, но в случае удачи цели будут располагаться достаточно высоко. Вместе с тем это вовсе не означает, что GBP не упадет в дальнейшем.

AUD/USD. Текущий High = 0,9269. Австралиец продолжает дурить, щедро питаемый идеологией повышения процентных ставок. Более того, согласно заявлению премьер-министра Австралии К. Руда: «На финансовых и валютных рынках мы (в смысле Австралия) воспринимаемся как сильный экономически игрок… Наша экономика — самая быстро растущая из всех развитых экономик мира; во-вторых, нам единственным удалось избежать рецессии; в-третьих, у нас второй самый низкий уровень безработицы в странах с развитыми экономиками, у нас самый низкий долг, самый низкий дефицит бюджета — люди смотрят на это, и они смотрят на наш экспортный потенциал с основными экономиками восточной Азии, включая и Китай». Без комментариев. Но, как говорят в Одессе, «будем посмотреть».

Краткий вывод относительно AUD/USD: пара длительно торгуется в области отсутствия долгосрочных интересов; падение может произойти в любой момент; перспективным является диапазон 0,8950 – 0,9150, где в дальнейшем возможен боковик; при пробое диапазона вниз игроки будут ожидать падения к 0,87 – 0,85.

USD/CAD. К настоящему моменту пара преодолела уровень продаж 1,0309 и стремится к 1,0471. Далее целью роста станет уровень 1,0526. отмечается активность игроков в направлении покупок. Однако необходимо помнить, что на случай дальнейшего падения покупатели сосредоточили силы вблизи уровня 1,01.

USD/CHF. Пара пытается преодолеть уровень продаж 1,0152. Большое количество ордеров на покупку сосредоточено вблизи 1,00. Значимый уровень для среднесрочной и долгосрочной торговли: 1,07, и пока пара его не преодолеет, будет находиться под воздействием рисков резкого снижения в направлении паритета. С точки зрения ухода от понижательных рисков на сегодня актуален уровень 1,0152.

USD/JPY. Пара торгуется выше текущей границы понижательных и повышательных рисков 89,29, что вселяет оптимизм. В настоящий момент она пытается преодолеть уровень 90,91. В случае удачи пара направится к 92,59; при сохранении понижательного давления поддержку паре окажет диапазон 88,89 – 89,29. Напомним, что развитие событий будет зависеть не только от ситуации с USD, но и от динамики фондовых рынков.

О ближайших основных публикациях

В 10:35 мск ожидается выступление главы Банка Японии М. Ширакавы, что вызывает опасения.

В 11:15 мск в Швейцарии будут опубликованы данные о розничных продажах в августе.

В 13:00 мск в Еврозоне публикуется сальдо торгового баланса за август. Прогноз: 7,9 млрд EUR, предыдущее значение: 6,8 млрд EUR. Выглядит достаточно странно.

По материалам Fibo Group