Аналитика Форекс. Комментарии, прогнозы, факты

Ключевые события азиатской сессии...

Азиатские фондовые рынки растут, валюты консолидируются в узких диапазонах

Председатель Резервного банка Австралии ясно дал понять, что ЦБ не рассматривает дальнейшее наращивание стимулов в экономике

Индекс в строительном секторе Австралии упал на 4 пункта в феврале до 44.22

Объем золотовалютных резервов в Японии вырос до 1288 млрд. долларов в феврале по сравнению с 1277 млрд. долларов в январе

Член FOMC Деннис Локхарт обеспокоен последствиями Украинского кризиса для европейской и американской экономик

Заказы на производственное оборудование в Японии выросли на 6.9% в январе после спада на 15.7% в декабре. В годовом исчислении показатель вырос на 18.2% против 6.7% в декабре

Большинство валют не проявляют большой активности на азиатской торговой сессии, отдыхая в узких диапазонах с тенденцией к понижению после вчерашних головокружительных взлетов. Но не стоит обольщаться: это обманчивое спокойствие. Напряжение растет, нервы на пределе - рынок ждет публикации отчета по рынку труда в США. На европейской сессии волатильность может усилиться в рамках позиционирования перед этим знаковым событием, однако, вряд ли мы увидим масштабные движения до выхода данных. Отметим, что вчерашний отчет по первичным заявкам на пособия по безработице помог немного ослабить напряжение на рынке, возникшее после выхода тревожных показателей ADP и компонента занятости в рамках индекса ISM по сектору услуг. Согласно прогнозам, уровень занятости в США вырос на 149 тыс. рабочих мест после увеличения на 113 тыс. в январе. Данные хуже прогнозов могут спровоцировать падение доллара по всем направлениям, однако, реакция, скорее всего, будет недолгой, потому что ухудшение, как и в январе, частично спишут на плохую погоду. Кроме того, выступавший вчера член Федерального комитета по открытым рынкам Дадли ясно дал понять, что Центробанк не намерен отказываться от своей программы сокращения стимулов, не зависимо от того, каким будет сегодняшний отчет. На самом деле, подобные комментарии в последнее время не редкость. Федрезевр всеми силами пытается убедить рынки в серьезности своих намерений. Что ж, сегодняшний отчет по NFP покажет, насколько он преуспел в этом.

Австралийский доллар с утра предпринял еще одну попытку пробиться выше 0.9100 впервые за три месяца, но вновь потерпел неудачу и вернулся к зоне поддержки в области 0.9070, где был радушно встречен новыми покупателями. AUD/USD консолидируется с тенденцией понижения в Азии, и, не исключено, что на европейской сессии подобная динамика сохранится. Пара демонстрировала рост с начала недели и преодолела поле непаханное в размере 200 пунктов, фактически, вернув себе все потери за предыдущие две недели. В этой ситуации инвесторы, скорее всего, будут склонны фиксировать прибыли перед выходными. Это мудрое решение, учитывая очень шаткое геополитическое равновесие. Достаточно легкого дуновения ветерка, чтобы инвесторы снова кинулись прочь от рисковых активов, к коим относится и австралийский доллар. Справедливости ради отметим, что в последнее время он гораздо менее чувствителен к подобного рода рискам. Это, отчасти, объясняется тем, что российско-украинский кризис ведет к росту цен на сырьевые активы, сглаживая тем самым негативные последствия для «товарного» австралийца. На американской сессии следите за данными по рынку труда в США - вряд ли сегодня есть что-то важнее этого отчета. Слабые показатели помогут AUD/USD снести 0.9100 на фоне распродажи доллара по всему спектру рынка. Тогда ждите недовольства со стороны РБА. Глава Центробанка, выступая сегодня, уже заявил о том, что курс AUD/USD выше 0.9000 явно завышен.

Иена замерла на месте во всех валютных парах, несмотря на впечатляющий отчет по заказам на машинное оборудование. На этой неделе инвесторы спешили избавиться от японской валюты по любому поводу и даже без повода. Таким образом, доллар/иена вплотную подобрался к уровню 103.00, а евро/иена - к 142.70. Как и в случае с австралийским долларом, динамика иены сегодня с утра обусловлена нерешительностью трейдеров. С одной стороны, нет новых стимулов для штурма ключевых уровней, и самое время зафиксировать прибыль по коротким позициям, с другой стороны - никто не хочет рисковать перед отчетом по NFP в США. Весь день, скорее всего, пройдет в ожидании этого главного события месяца. Не исключена некоторая волатильность в рамках позиционирования.

Европейские валюты, в частности евро и фунт также демонстрируют нам чудеса выдержки и спокойствия. Но легко сохранять спокойствие в Азии, труднее - в Америке. Особенно если на повестке дня отчет по рынку труда в несельскохозяйственном секторе США. Европа сегодня также публикует ряд отчетов. В частности, с утра выходят данные по рынку труда в Швейцарии и отчет по золотовалютным резервам Национального банка Швейцарии. Несмотря на их значимость в фундаментальном плане, инвесторы, скорее всего, оставят их без внимания. Согласно прогнозам, ставка б/р в Швейцарии останется такой же низкой и стабильной, как и предыдущие несколько месяцев - 3.2% - прекрасная новость для швейцарцев. А золотовалютные резервы помогут нам оценить, достаточно ли у Центробанка «пороха в пороховницах», чтобы, в случае необходимости, сдержать свое обещание и защитить уровень 1.2000. Германия публикует отчет по оптовым ценам - очередной инфляционный показатель второстепенной значимости . Ожидается, что в месячном исчислении цены выросли на 0.6% в январе после роста на 0.4% в декабре.

Уже лучше, но еще не достаточно, чтобы исключить вероятность дефляционной угрозы. Кроме того, нас также ждет отчет по объему промышленного производства в Германии. Обозреватели ждут оптимистичных значений на уровне 0.7% м/м и 3.9% г/г. Не исключено, что позитивные данные подтолкнут евро вверх по всему спектру рынка, однако, масштабные реакции маловероятны. Евро/доллар, пробивший уровень 1.3800 и прочно обосновавшийся в середине нового диапазона, может попытаться взять штурмом 1.3900, если доллар войдет в штопор в рамках реакции на NFP. Но даже в этом случае вопрос о том, удастся ли паре зафиксировать на новых высотах, остается открытым. Евро зашел слишком далеко, слишком сильно перекуплен, и слишком самонадеян, поэтому вполне вероятно, что инвесторы будут искать поводы для того, чтобы избавиться от опасно дорогой единой валюты, особенно в преддверии выходных. Татьяна Чепкова