Новости Форекс. Сдерживающие факторы коррекции

Европейский предмаркет: данные об объеме промышленного производства в Еврозоне и отчет Банка Англии по инфляции вряд ли усилят волатильность перед итогами заседания FOMC.

Нисходящая коррекция на фондовых рынках продолжилась. Итоги американской сессии таковы: Low = 9217,18, Close = 9241,45. Напомним, что теперь целей может быть две: одна – пробой указанной поддержки и снижение к более важному ключевому уровню 8950, другая (как бы она не казалась абсурдной) – достижение отметки 10000, и лишь затем снижение. От того, какой сценарий начнет развиваться по итогам сегодняшнего заседания FOMC, будут зависеть движения валютных пар.

Заметим, что выходящие в США макроэкономические данные не дают развиться коррекции в полной мере. Вчера в американском предмаркете мы акцентировали внимание на таком показателе как производительность труда вне сельскохозяйственного сектора. Так вот. Квартальные данные не только подтвердили рост до небес, но еще и оказались выше всяких прогнозов: +6,4% (!) (максимум с III квартала 2003 г.).

Получается, не зря пополнилась армия безработных! Естественно, данные призваны выступить новым сигналом восстановления экономики США. При этом затраты на рабочую силу во II квартале снизились на 5,8% (!), что дает основания для вывода об «отсутствии» инфляционного давления. В общем, одной публикацией убили двух зайцев.

О других, не менее впечатляющих данных. Объем запасов на складах оптовой торговли в США: -1,7% по сравнению с майским показателем при прогнозе: -0,9%. Отрицательная динамика фиксируется на протяжении теперь уже 10 месяцев подряд. В предыдущем месяце запасы снизились, по пересмотренным данным, на 1,2%. Ранее сообщалось о снижении на 0,8%. Как говорится, без комментариев.

Единственное, что внесло ложку дегтя в бочку с медом, так это данные по оптовым продажам за июль: -1,7%.

Тем не менее, вчера Дж. Сорос, предваряя итоги заседания FOMC, резко изменил ориентацию и заявил, что: «Экономика стала выправляться, и я думаю, что мы оказываемся перед положительным экономическим кварталом, и это происходит в значительной степени из-за стимула правительства». Напомним, что под стимулом понимается пакет мер объемом $787 млрд. Как вывод – горячие желания продолжения роста на фондовом рынке присутствуют, а потому отметка 10000 по DJI не является удивительной.

О валютных парах

EUR/USD. Пара продолжает торговаться в комфортном диапазоне 1,41 – 1,42 (точнее – вдоль уровня 1,4150) в ожидании сегодняшних итогов заседания FOMC. Ключевым диапазоном, который является границей повышательных и понижательных рисков, видится диапазон 1,39 – 1,40. Если пара сумеет удержаться выше него, то станет возможным продолжение роста, причем уже с другими, более интересными ориентирами: 1,4550 – 1,47 – 1,48 – 1,52. Напротив, если пара уйдет ниже 1,39, то будет притянута уровнем 1,37, за которым следуют цели 1,35 и 1,30.

GBP/USD. Пара притянута к ранее указанному ключевому уровню 1,65 и в настоящее время «прилипла» к нему снизу. Важно помнить, что уровень 1,65 является границей повышательных и понижательных рисков. Недавнее Low, равное 1,6430, пока не является критичным. Только при уверенном закреплении ниже 1,65, пара попадет под понижательное давление и направится к уровню 1,60. Напротив, при торговле выше 1,65 актуальным остается сопротивление 1,70, при пробое которого есть шанс уйти к отметке 1,78. Стоит обратить внимание на тот факт, что соотношение спекулятивных объемов на покупку и продажу GBP весьма противоречиво (вероятен рост покупок GBP (в различных парах)).

USD/CAD. Пара дотянулась до психологического уровня 1,10. Вчерашний High = 1,1045. Несмотря на рост, с уверенностью говорить об изменении настроений можно только при закреплении выше 1,1236 – 1,1364. Снизу ключевой диапазон 1,06 - 1,07. Значимость этого диапазона усилена 23,6%-ым уровнем Фибоначчи к многолетнему нисходящему тренду 2002 – 2007 гг. Ограничивает снижение отсутствие обоюдных интересов ниже указанного диапазона поддержки (опционные диаграммы). В случае продолжения снижения интересен уровень 1,03.

AUD/USD. В ходе коррекции пара снизилась к отметке 0,8250. Как мы предупреждали ранее, интенсивному снижению пары препятствует Call-диапазон. При продолжении снижения перспективным является уровень 0,80, при возвращении к росту – уровень 0,85, однако это не та цель, ради которой можно рисковать. Помимо сегодняшнего решения FOMC, на текущей неделе ожидается еще одно событие, способное усилить волатильность AUD. В пятницу управляющий РБА господин Стивенс выступит в парламенте с полугодовым докладом. Больше всего участников валютного рынка беспокоит мнение управляющего в отношении вопроса о ставках. Дело в том, что в последнее время активно раскручивалась идея о их возможном повышении. Скорее всего, будет получено опровержение.

USD/CHF. Пара продолжает торговаться в диапазоне сопротивления 1,0811 – 1,0870, усиленного 50-ой EMA. Только при уверенном закреплении выше пару ждет рост. В случае неудачи понижательные риски сохранятся (ориентир: 1,04).

USD/JPY. Пара корректируется после резкого роста к отметке 97,78. Текущий уровень 95,50. Таким образом, пара вновь вернулась к диапазону 94,30 – 95,24, который она с таким трудом преодолела, но остается выше него. Учитывая вчерашнюю активность игроков на рынке валютных деривативов, шансы на рост имеются (ориентир: 99 и даже 101). Риски волатильности связаны с сегодняшним заседанием FOMC, экспирацией фьючерсных контрактов по индексу NIKKEI 13 августа и объявлением правительственных прогнозов по ВВП Японии 17 августа. В настоящий момент давление на пару оказывают снижающиеся фондовые рынки Азии. В этом опасность. А потому актуальный вопрос в том, с какого уровня игроки желают купить пару? Наиболее заманчивыми выглядят текущие уровни, обозначенные верхней границей указанного выше диапазона, присутствием 50-ой и 100-ой EMA и ключевого долгосрочного уровня Фибоначчи. При этом хотелось бы напомнить некоторые фундаментальные данные. По прогнозам, в следующем году коэффициент «долг/ВВП» в Японии может превысить 200%, что более чем в два раза больше чем в любой другой развитой стране. Отсюда интересно великолепное замечание, найденное в зарубежной аналитической прессе: «Где тогда японское правительство захочет видеть курс JPY? На Y195 или Y95?».

О ближайших событиях и публикациях

В 09:00 мск ожидается ежемесячный отчет Банка Японии.

В 12:30 мск публикуются данные по уровню безработицы в Великобритании за июль. Прогноз: рост до 4,9%. В июне безработица составила 4,8%.

В 13:00 мск в Еврозоне ожидаются данные о промышленном производстве за июнь. Прогноз: данный показатель вырос на 0,2% в месячном выражении и снизился на 16,4% в годовом выражении. Месяцем ранее объем промышленного производства увеличился на 0,5% и сократился 17,0% соответственно.

В 13:30 мск состоится выступление главы Банка Англии М. Кинга. В это же время будет озвучен отчет Банка Англии по инфляции.

По материалам Fibo Group